pengaruh dana pihak ketiga dan inflasi terhadap...

i

PENGARUH DANA PIHAK KETIGA DAN INFLASI

TERHADAP PROFITABILITASDENGAN

SUKUBUNGA SEBAGAI VARIABEL MODERATING

(Di Perbankan Umum Syariah Tahun 2016-2017)

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Tugas dan Melengkapi Syarat guna

Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (S.E)

Disusun Oleh :

KHOERUL ROZIQIN

NIM 21314290

PROGRAM STUDI PERBANKAN SYARIAH

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM

INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA

2018

vi

MOTTO

“Maka sesungguhnya bersama kesulitan ada kemudahan,

Sesungguhnya bersama kesulitan ada kemudahan

Maka apabila engkau telah selesai (dari sesuatu urusan),

tetaplah bekerja keras (untuk urusan yang lain),

dan hanya kepada Tuhanmulah engkau berharap”

(QS. Al-Insyirah, 5-8)

“setiap hembusan nafas yang diberikan Allah padamu bukan hanya berkah, tapi

juga tanggung jawab”

Barang siapa yang menanam kebaikan,

Percayalah

Kelak engkau akan menuai apa yang kamu tanam.

vii

HALAMAN PERSEMBAHAN

Alhamdulillah, skripsi ini selesai atas ridho-Nya Sang Maha Kuasa Allah SWT,

dan saya persembahkan kepada:

Kedua orang tua bapak saya (Dimyanto) dan Ibu saya (Aslami) yang saya

sayangi, cintai dan yang saya hormati, terimakasih telah membimbingku,

mendidikku, mempercayaiku selama ini. Engkau yang selalu memberikan kasih

sayang tanpa mengenal lelah serta mencurahkan segala usaha dan do’amu dengan

ikhlas. Takkan pernah ku lupakan atas semua jerih payah mu yang engkau berikan

untukku. Sehingga dapat kuraih semua mimpiku.

Untuk kakak saya si kembar (Febiyono) dan (Febiyoto) sekeluarga telah

memberikan saya semangat berupa moril maupun materiil.

Untuk semua sahabat-sahabat ku (Yunna Yurachma, Ari Susilaningtyas, Arin Nur

safaah, M. Yasir Musa, Rizki, Rosyid, dan Yazid) terimakasih atas motivasi dan

supportnya selama ini.

Seluruh angkatan 2014 mahasiswa IAIN SALATIGA Fakultas Ekonomi Bisnis

Islam.

viii

KATA PENGANTAR

Alhamdulillah, segala puji bagi Allah SWT yang telah memberikan rahmat dan

karunia-Nya yang sangat melimpah kepada penulis, sehingga penulis dapat

menyelesaikan skripsi ini dengan baik. Shalawat serta salam penulis haturkan

kepada junjungan Nabi Agung Muhammad SAW, Nabi akhir zaman yang telah

membimbing umatnya menuju jalan kebenaran.

Skripsi ini diajukan guna memenuhi tugas dan syarat untuk memperoleh gelar

strata satu (S1) dalam Jurusan Perbankan Syariah, Fakultas Ekonomi dan Bisnis

Islam IAIN Salatiga. Ucapan terimakasih sebesar-besarnya penulis ucapkan

kepada semua pihak yang telah memberikan pengarahan, bimbingan dan bantuan

dalam berbagai bentuk. Ucapan terima kasih terutama penulis sampaikan kepada:

1. Bapak Dr. Rahmat Hariyadi, M.Pd., selaku Rektor Institut Agama Islam

Negeri Salatiga.

2. Bapak Dr. Anton Bawaono, M. Si., selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan

Bisnis Islam Institut Agama Islam Negeri Salatiga.

3. Ibu Fetria Eka Yudiana, S.E. M.Si., selaku Ketua Jurusan Perbankan Syariah

S1.

4. Ibu Fetria Eka Yudiana, S.E. M.Si., selaku Dosen Pembimbing sekaligus

Pembimbing Akademik yang telah bersedia meluangka waktu, tenaga dan

pikirannya untuk memberikan pengarahan dan bimbingan dalam penyusunan

skripsi ini.

ix

5. Seluruh dosen Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam Institut Agama Islam

Negeri Salatiga yang telah membekali berbagi ilmu pengetahuan, sehingga

penulis mampu menyelesaikan skripsi ini.

6. Kedua orang tua tercinta (Bapak Dimyanto dan Aslami), keluarga besar yang

telah memberikan dorongan moriil, spiritual maupun materiil serta doa

restunya dalam penyusunan penelitian ini.

7. Teman-teman Perbankan Syariah S1 Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam

angkatan 2014.

8. Semua pihak yang tidak dapat disebutkan satu per satu, terimaksih atas

dukungan dan bantuannya selama ini sehingga karya sederhana ini dapat

terwujud dan bermanfaat untuk kepentingan bersama.

Penulis menyadari bahwa proses pembuatan skripsi ini tidaklah mudah dan

memiliki banyak kendala. Sehingga penyusunan skripsi ini sangatlah jauh dari

kesempurnaan dan tak luput dari kekurangan-kekurangan. Dengan rendah hati,

penyusun sangat mengharapkan kritik dan saran yang bersifat membangun dan

memperbaiki karya ilmiah ini sehingga menjadi lebih baik dalam penyusunan di

masa mendatang.

Salatiga, 3Oktober 2018

Penulis

KHOERUL ROZIQIN

NIM. 21314290

x

ABSTRAK

Roziqin, Khoerul. 2018. Pengaruh Dana Pihak Ketiga Dan Inflasi Terhadap

Profitabilitas Dengan Suku Bunga Sebagai Variabel Moderasi (Di

Bank Umum Syariah 2016-2017). Skripsi, Fakultas Ekonomi Dan

Bisnis Islam, Jurusan Perbankan Syariah, Institut Agama Islam Negeri

Salatiga. Dosen Pembimbing: Fetria Eka Yudiana, M.Si.

Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh dana pihak ketiga,

inflasi terhadap profitabilitas dengan suku bunga sebagai variabel moderating

pada bank umum syariah.Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif dengan

data sekunder. Populasi yang digunakan adalah bank umum syariah yang terdaftar

dalam Otoritas Jasa Keuangan pada tahun 2016-2017 sejumlah 10 Bank Umum

Syariah. Data yang diperoleh kemudian diolah dengan alat analisis IBM SPSS 22.

Analisis yang digunakan di dalam penelitian ini meliputi uji statistik deskriptif, uji

stationeritas, uji asumsi klasik, uji koefisien determinasi (R²), uji F statistika, &uji

t statistika dan uji MRA (Moderate Regresion Analysis).Hasil pengujian dalam

penelitian ini, yaitu seluruh variabel stasioner. Uji regresi menunjukkan bahwa 1)

Variabel DPKtidak berpengaruhterhadap profitabilitas. 2) Variabelinflasi tidak

berpengaruh terhadap profitabilitas. 3) Variabelsuku bunga tidak memoderasi

pengaruh DPK terhadap profitabilitas. 4) Variabel suku bunga tidak memoderasi

pengaruh inflasi terhadap profitabilitas.

Kata Kunci:Dana pihak ketiga, Inflasi, Profitabilitas (ROA), Suku bunga.

xi

DAFTAR ISI

PERSETUJUAN PEMBIMBING .......................... Error! Bookmark not defined.

PENGESAHAN ..................................................... Error! Bookmark not defined.

PERNYATAAN KEASLIAN TULISAN ............. Error! Bookmark not defined.

PERNYATAAN BEBAS PLAGIAT ..................... Error! Bookmark not defined.

MOTTO ................................................................................................................. vi

HALAMAN PERSEMBAHAN ........................................................................... vii

KATA PENGANTAR ......................................................................................... viii

ABSTRAK .............................................................................................................. x

DAFTAR ISI .......................................................................................................... xi

DAFTAR GAMBAR ........................................................................................... xiv

DAFTAR TABEL ................................................................................................. xv

BAB IPENDAHULUAN ........................................................................................ 1

A. Latar Belakang ............................................................................................. 1

B. Rumusan Masalah ........................................................................................ 6

C. Tujuan Penelitian ......................................................................................... 7

D. Kegunaan Penelitian..................................................................................... 7

E. Sistematika Penulisan .................................................................................. 8

BAB IILANDASAN TEORI ................................................................................ 10

A. Telaah Pustaka ........................................................................................... 10

B. Kerangka Teori........................................................................................... 14

1. Corporate Financial Theory .................................................................... 14

2. Profitabilitas ........................................................................................... 15

3. Dana Pihak Ketiga .................................................................................. 19

4. Inflasi ...................................................................................................... 28

5. Suku Bunga ............................................................................................ 32

C. Kerangka Penelitian ................................................................................... 35

D. Hipotesis ..................................................................................................... 36

BAB IIIMETODE PENELITIAN......................................................................... 40

xii

A. Jenis Penelitian ........................................................................................... 40

B. Lokasi Dan Waktu Penelitian .................................................................... 40

C. Populasi Dan Sampel ................................................................................. 40

1. Populasi .................................................................................................. 40

2. Sampel .................................................................................................... 41

D. Teknik Pengumpulan Data ......................................................................... 43

1. Metode Pengumpulan Data .................................................................... 43

2. Sumber Data ........................................................................................... 44

E. Skala Pengukuran ....................................................................................... 44

F. Definisi Konsep Dan Operasional .............................................................. 45

G. Uji Instrumen Penelitian ............................................................................ 48

1. Uji Statistik Deskriptif ............................................................................ 48

2. Uji Asumsi Klasik .................................................................................. 48

3. Moderated Regresion Analysis (MRA) .................................................. 50

4. Koefisien Determinasi (R²) .................................................................... 51

5. Uji f test .................................................................................................. 51

6. Uji t test .................................................................................................. 52

H. Alat Analisis ............................................................................................... 52

BAB IV ................................................................................................................. 53

ANALISIS DATA ................................................................................................ 53

A. Deskripsi Objek Penelitian ......................................................................... 53

B. Analisis Data .............................................................................................. 53

1. Uji Diskriptif ......................................................................................... 53

2. Pengujian Asumsi Klasik ....................................................................... 55

3. Koefisien Determinasi (R²) .................................................................... 59

4. Uji Simultan (F) ...................................................................................... 60

5. Uji Signifikansi Individual (Uji Statistik t) ............................................ 61

C. Pembahasan ................................................................................................ 64

BAB V ................................................................................................................... 67

PENUTUP ............................................................................................................. 67

A. Kesimpulan ................................................................................................ 67

xiii

B. Saran ........................................................................................................... 67

DAFTAR PUSTAKA

LAMPIRAN-LAMPIRAN

xiv

DAFTAR GAMBAR

Gambar 2.1 Kerangka konsep penelitian .............................................................. 35

xv

DAFTAR TABEL

Tabel 2.1 Research gap ......................................................................................... 10

Tabel 3.1 Daftar populasi ...................................................................................... 40

Tabel 3.2 Daftar sampel ........................................................................................ 41

Tabel 3.3 Definisi operasional dan skala pengukuran .......................................... 46

Tabel 4.1 Hasil uji statistik deskriptif ................................................................... 53

Tabel 4.2 Hasil uji normalitas ............................................................................... 54

Tabel 4.3 Hasil uji multikolinieritas...................................................................... 55

Tabel 4.4 Hasil uji autokorelasi setelah penyembuhan ......................................... 56

Tabel 4.5 Hasil uji heteroskedastisitas .................................................................. 57

Tabel 4.6 Hasil uji koefisien determinasi .............................................................. 58

Tabel 4.7 Hasil uji F .............................................................................................. 59

Tabel 4.8 Hasil uji t ............................................................................................... 60

1

BAB I

PENDAHULUAN

A. Latar Belakang

Negara Indonesia pada tahun 1998telah mengalami krisis

moneteryang membuat beberapa bank konvensional dilikuidasi karena tidak

mampu melaksanakan kewajibannya terhadap nasabah sebagai akibat dari

kebijakan bunga yang tinggi yang ditetapkan pemerintah selama krisis

berlangsung, namun tidak bagi bank syariah. Sebagai perbankan yang tidak

menganut sistem bunga menyebabkan bank syariah tidak mengalami

pergerakan negatif. Bank syariah tidak memiliki kewajiban untuk membayar

bunga simpanan kepada para nasabahnya. Bank syariah hanya membayar

bagi hasil kepada nasabahnya sesuai dengan keuntungan yang diperoleh bank

dari hasil investasi yang dilakukannya (Sahara, 2013).

Bank syariah menerapkan sistem bagi hasil sebagai pengganti bunga

yang selama ini dipertentangkan oleh masyarakat. Perkembangan perbankan

syariah secara informal telah dimulai sejak sebelum dikeluarkannya UU yang

mengatur tentang perbankan syariah.Perbedaan antara sistem bagi hasil dan

sistem bunga yang diterapkan oleh perbankan syariah dan konvensional

adalah pada sistem bagi hasil, penentuan besarnya hasil yang diperoleh

ditentukan sesudah kegiatan usaha dilakukan. Sedangkan pada sistem bunga,

penentuan besarnya hasil yang diperoleh sebelum kegiatan usaha dilakukan.

Apabila dari kegiatan usaha yang dilakukan dalam sistem bagi hasil yang

2

diterapkan oleh perbankan syariah mengalami kerugian, maka kerugian

tersebut akan ditanggung oleh kedua belah pihak (Fauziah, 2013).

Bank dalam melakukan kegiatan operasionalnya memiliki tujuan

utama, yaitu dapat mencapai profitabilitas maksimal. Menurut Sofyan dalam

Sukma (2013) Profitabilitas merupakan indikator yang paling tepat untuk

mengukur kinerja suatu bank. Alat ukur yang digunakan untuk mengukur

profitabilitas dalam penelitian ini adalah Return On Assets (ROA). Menurut

Surat Edaran Bank Indonesia No.13/24/DPNP, ROA merupakan rasio antara

laba sebelum pajak atau Earning Before Tax (EBT) terhadap total asset. ROA

penting bagi bank karena ROA digunakan untuk mengukur efektivitas

perusahaan di dalam menghasilkan keuntungan dengan memanfaatkan aktiva

yang dimilikinya.

Menurut Husnan dalam Sahara (2013) profitabilitas menjadi indikator

untuk menilai baik buruknya kinerja suatu perusahaan dalam menjalankan

kegiatan bisnisnya untuk menghasilkan laba yang optimal. Ukuran

profitabilitas yang digunakan adalah Return on Asset (ROA). Semakin besar

ROA menunjukkan kinerja keuangan yang semakin baik, karena tingkat

kembalian (return) semakin besar dan apabila ROA meningkat, berarti

profitabilitas perusahaan meningkat, sehingga dampak akhirnya adalah

peningkatan profitabilitas yang dinikmati oleh pemegang saham. Sedangkan

menurut Dendawijaya(2009: 118) semakin besar ROA suatu bank, semakin

besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan semakin baik

pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan asset.

3

Tingkat suku bunga menjadi ukuran berapa biaya atau pendapatan

sehubungan dengan penggunaan uang untuk periode jangka waktu tertentu.

Tingkat suku bunga yang tinggi akan meningkatkan hasrat masyarakat untuk

menabung sehingga jumlah dana yang dihimpunperbankan akan meningkat.

Dana yang dihimpun bank tersebut pada akhirnya akan disalurkan kepada

masyarakat kembali dalam bentuk kredit atau pembiayaan(Hidayati, 2016).

Perkembangan tingkat suku bunga yang ditetapkan oleh bank

dapat dipengaruhi oleh faktor internal dan eksternal bank. Faktor internal

meliputi struktur aktiva produktif bank yang sebagian returnnya sangat

dipengaruhi oleh fluktuasi suku bunga SBI, sedangkan faktor eksternal

yang berpengaruh pada banyaknya nasabah yang masih menunggu

penurunan tingkat suku bunga sebelum mengajukan pinjaman kepada

bank(Kaleangkong, 2013).

Besarnya tingkat suku bunga menjadikan salah satu faktor perbankan

untuk menentukan tingkat suku bunga yang dijadikan patokan kepada bank

syariah untuk menentukan bagi hasil. Karena bagi hasil berpengaruh kepada

ketertarikan dan keinginan masyarakat untuk menanamkan modalnya dibank.

Dengan semakin banyaknya masyarakat yang akan menanamkan dananya

dibank maka akan semakin besar modal yang akan dimiliki bank, sehingga

bank akan semakin besar dalam menyalurkan dana tersebut yang dimana akan

meningkatkan laba bank (Anggraeni& Suardika,2014).

4

Ketatnya persaingan di industri perbankan, telah menuntut setiap

manajemen bank syariah untuk bekerja maksimal bahkan dalam hal

penghimpunan dana. Dalam aktifitas penghimpunan dana, bank akan

berusaha untuk mendapatkan dana pihak ketiga (DPK) dalam berbagai

produk simpanan. Selain itu ada faktor lain di luar bank yakni tingkat suku

bunga (harga) produk bank dan tidak langsung menjadi variabel moderasi

yang mempengaruhi perolehan volume dan tingkat suku bunga inilah yang

akan sangat menentukan besaran profit yang mampu diperoleh Bank Syariah

(William,2012).

Sumber dana merupakan hal yang terpenting bagi bank untuk dapat

meningkatkan jumlah pembiayaan yang akan dilemparkan kepada masyarakat

kembali. Dalam meningkatkan pembiayaan pihak bank memerlukan

ketersediaan dana. Semakin banyak dana yang dimiliki oleh bank maka akan

semakin besar pula bank dalam menjalankan fungsinya. Dana tersebut terdiri

dari dana internal dan dana eksternal. Dana eksternal tersebut salah satunya

adalah Dana Pihak Ketiga (DPK). Dana Pihak Ketiga merupakan dana yang

bersumber dari masyarakat luas. Dana tersebut dapat berasal dari Tabungan,

Giro, dan deposito (Anggraeni & Suardika, 2014).

Menurut Dendawijaya (2009:49) mengungkapkan dana-dana pihak

ketiga yang dihimpun dari masyarakat merupakan sumber dana terbesar yang

paling diandalkan oleh bank (mencapai 80%-90% dari seluruh dana yang

dikelola oleh bank). Dengan semakin meningkatnya Dana Pihak Ketiga akan

semakin meningkat tingkat pembiayaan yang di berikan kepada masyarakat,

5

dengan demikian maka akan semakin meningkat profitabilitas bank syariah.

Kegiatan oprasional bank dapat berjalan lancar apabila bank itu memiliki

modal yang cukup sehingga apabila dalam keadaan kritis maka bank akan

tetap dalam keadaan aman karena memiliki cadangan modal yang cukup.

Menurut Surandika (2014) apabila DPK meningkat maka

profitabilitas akan meningkat dengan asumsi penyaluran kredit bank lancar.

Dana Pihak Ketiga merupakan dana eksternal yang dihimpun dari masyarakat

dengan tujuan agar dapat meningkatkan laba bank syariah. Dengan asumsi

penyaluran kredit maka laba yang di dapatkan oleh bank akan semakin tinggi,

dimana akan berpengaruh terhadap profitabilitas bank. Namun menurut

Sukma(2013) Dana pihak ketiga tidak berpengaruh terhadap profitabilitas

pada perusahaan perbankan.

Faktor lain yang mempengaruhi profitabilitas adalah inflasi, semakin

tinggi inflasi maka akan semakin menurun tingkat profitabilitas pernyataan

ini sesuai dengan penemuan (Kaleangkong, 2013) inflasi berpengaruh

signifikan terhadap profitabilitas yang diukur dengan Return On Asset

(ROA), menunjukkan tingkat inflasi yang tinggi menyebabkan menurunnya

rasio profitabilitas. Inflasi mengindikasikan semakin tinggi tingkat inflasi

maka akan semakin menurun tingkat daya beli yang diikuti oleh semakin

menurunya nilai tukar uang rupiah. Sehingga keinginan investor untuk

menginvestasikan dananya ke bank akan semakin sedikit.

Laju inflasi yang tinggi dan tidak terkendali dapat mengganggu upaya

perbankan dalam mengerahkan dana masyarakat. Hal ini disebabkan, karena

6

tingkat inflasi yang tinggi menyebabkan tingkat suku bunga menjadi

menurun. Fakta demikian akan mengurangi keinginan masyarakat untuk

menabung sehingga pertumbuhan dana perbankan yang bersumber dari

masyarakat akan menurun(Dwijayanti & Naomi, 2009).

Menurut Revel dalam Dwijayanti dan Naomi (2009) adanya

hubungan antara profitabilitas bank dengan inflasi. Serta dampak dari inflasi

tergantung pada bunga bank serta biaya operasional lain yang menjadi lebih

tinggi.

Dari latar belakang di atas, dan dengan adanya perbedaan pendapat di

antara penelitian terdahulu maka peneliti bermaksud mengadakan penilitian

dengan judul “Pengaruh Dana Pihak Ketiga dan Inflasi terhadap

Profitabilitas dengan Suku Bunga Sebagai Variabel Moderasi”.

B. Rumusan Masalah

Berdasarkan latar belakang tersebut, maka yang menjadi pokok

permasalahan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:

1. Bagaimana pengaruh dana pihak ketiga terhadap profitabilitas bank

syariah pada tahun 2016-2017?

2. Bagaimana pengaruh inflasi terhadap profitabilitas bank syariah pada

tahun 2016-2017?

3. Bagaimana pengaruh dana pihak ketiga terhadap profitabilitas bank

syariah dengan suku bunga sebagai variabel moderasi pada tahun 2016-

2017?

7

4. Bagaiman pengaruh inflasi terhadap profitabilitas bank syariah dengan

suku bunga sebagai variabel moderasipada tahun 2016-2017?

C. Tujuan Penelitian

Berdasarkan rumusan masalah tersebut, maka tujuan dari penelitian

ini adalah sebagai berikut:

1. Untuk mengetahui pengaruhdana pihak ketiga terhadap profitabilitas

bank umum syariah pada tahun 2016-2017.

2. Untuk mengetahui pengaruh inflasi terhadap profitabilitas bank umum

syariah pada tahun 2016-2017.

3. Untuk mengetahui pengaruhdana pihak ketigaterhadap profitabilitas

setelah dimoderasi oleh suku bunga pada bank umum syariah pada

tahun 2016-2017.

4. Untuk mengetahui pengaruh inflasi terhadap profitabilitas setelah

dimoderasi oleh suku bunga pada bank umum syariah pada tahun

2016-2017.

D. Kegunaan Penelitian

Penelitian ini bermanfaat bagi :

1. Bagi investor dapat digunakan sebagai bahan pertimbangan dalam

pengambilan keputusan investasinya

8

2. Bagi penulis sebagai bahan masukan untuk menambah serta memperluas

dalam pengetahuan tentang dana pihak ketiga terhadap profitabilitas

bank syariah.

3. Akademis penelitian ini diharapkan dapat digunakan sebagai bahan

informasi atau referensi penelitian selanjutnya yang berkaitan dengan

profitabilitas Bank Syariah.

E. Sistematika Penulisan

Sistem penulisan skripsi merupakan garis besar penyusunan skripsi

untuk mempermudah jalan pikiran dalam memahami secara keseluruhan

isi skripsi. Dalam penelitian ini, sistematika penulisan terdiri dari lima

bab. Masing-masing uraian secara garis besar dapat dijelaskan sebagai

berikut:

BAB I Pendahuluan, Pendahuluan sebagai titik tolak dan menjadi

acuan dalm proses penelitian yang akan di teliti. Dan pendahuluan ini

menampilkan landasan pemikiran secara garis besar baik dalam teori

maupun dalam fakta yang ada, yang menjadi alasan dibuatnya penelitian

ini. Dalam bab ini terdiri dari lima sub bab yaitu latar belakang, rumusan

masalah, kemudian dilanjutkan dengan tujuan penelitian, kegunaan

penelitian, dan sistematika penulisan.

BAB II Landasan Teori, Dalam bab ini membahas tentang

hubungan antara variabel-variabel penelitian. Serta berisi jabaran jabaran

teori-teori dan menjadi dasar dalam perumusan hipotesis serta membantu

9

dalam analisis penelitian. Dalam bab ini terdiri dari beberapa sub sub bab

yang di mulai dari Telaah Pustaka, yang berisi ringkasan penelitian

terdahulu. Kerangka Teori, konsep-konsep yang akjan digunakan untuk

menganalisis. Dan dilanjutkan dengan Kerangka Penelitian dan Hipotesis.

BAB III Metode Penelitian, Menguraikan tentang metode

penelitian yang digunakan pendekatan dan jenis penelitian, populasi,

sampel, dan teknik sampling, teknik pengumpulan data, sumber data,

variabel dan skala pengukuran, definisi oprasional variabel, analisis data

yang digunakan dalam penelitian.

BAB IV Analisis Data, Menyajikan tentang analisis penelitian

yang akan menguraikan tentang diskripsi data dan analisis data yang telah

ditemukan pada bab sebelumnya sebagai interprestasi hasil analisis.

BAB V Penutup, Menyajikan tentang simpulan dari penelitian

yang dilakukan, keterbatasan penulisan, serta saran-saran yang dapat

diberikan kepada bank dan pihak-pihak yang membutuhkan.

10

BAB II

LANDASAN TEORI

A. Telaah Pustaka

Penelitian terdahulu merupakan kumpulan hasil-hasilpenelitian yang

telah dilakukanoleh peneliti-peneliti terdahulu dan mempunyai kaitan dengan

penelitian yang akan dilakukan.Hasil-hasil penelitian yang berkaitan dengan

dana pihak ketiga, inflasi, dan suku bunga sebagai variabel moderasi terhadap

profitabilitas bank syariah.

Tabel 2.1

Research Gap

No Nama/

Tahun

Variabel Hasil Beda Penelitian

Isu: Dana Pihak Ketiga

1.

William

(2012)

Independen:

Dana Pihak

Ketiga

Aktiva

Produktif

Dependen:

Profitabilitas

Moderasi:

SukuBunga

DPK maupun

Aktiva

Produktif

serta BI rate

sama-sama

memiliki

pengaruh

positif

terhadap

rasio

Profitabilitas.

Dan dalam

penelitian ini

suku bunga

tidak

memoderasi

variabel dana

pihak ketiga.

Penelitian yang akan

dilakukan:

Menggunakan

variable

independen

inflasi

11

2. Suardika dan

Anggraeni

(2014)

Independen :

Dana Pihak

Ketiga

Kecukupan

Modal

Risiko Kredit

Suku Bunga

Dependen :

Profitabilitas

DPK

berpengaruh

positif

terhadap

profitabilitas


dilakukan:

Menggunakan

variabel

independen

inflasi dan

menggunakan

variable

moderasi suku

bunga

3. Novitasari

(2016)

Independen :

Dana Pihak

Ketiga

Dependen :

Profitabilitas

Moderasi :

Kredit yang

Disalurkan

Suku Bunga

Dana pihak

ketiga

berpengaruh

positif

terhadap

profitabilitas,


dilakukan:

Menggunakan

variabel

independen

inflasi

4. Sukma

(2013)

Independen:

Dana Pihak

Ketiga

Kecukupan

Modal

Resiko Kredit

Dependen:

Profitabilitas

Dana pihak

ketiga tidak

berpengaruh

terhadap

profitabilitas


dilakukan:

Menggunakan

variabel

independen

inflasi dan

menggunakan

variable

moderasi

sukubunga

5. Pratami

(2011)

Independen :

Dana

PihakKetiga

CAR

NPF

ROA

Dependen :

Profitabilitas

Dana pihak

ketiga

berpengaruh

positif

terhadap

Profitabilitas


dilakukan:

Menggunakan

variabel

independen

inflasi

menggunakan

variabel

moderasi suku

bunga

Isu : Inflasi

6. Sahara

(2013)

Independen :

Inflasi

Suku Bunga

BI

Produk

Inflasimenun

jukkan hasil

bahwa

terdapat

pengaruh

penelitian yang akan

dilakukan:

menggunakan

variabel

moderasi suku

12

Domestik

Bruto

Dependen :

Return On

Asset (ROA)

positif

terhadap

ROA.

bunga

7. Wibowo dan

Syaichu

(2013)

Independen :

Inflasi

SukuBunga

CAR

BOPO

NPF

Dependen :

Profitabilitas

inflasi

memiliki

arah negatif

namun tidak

memiliki

pengaruh

yang

signifikan

terhadap

ROA.


dilakukan:

Menggunakan

variabel

moderasi suku

bunga

menggunakan

variable

independen dana

pihak ketiga

8. Kalengkonga

n(2013)

Independen :

Inflasi

Suku Bunga

Dependen :

Profitabilitas

Inflasi

berpengaruh

signifikan

dan negatif

terhadap

profitabilitas.


dilakukan:

Menggunakan

variabel

moderasi suku

bunga

menggunakan

variable

independen dana

pihak ketiga

9. Swandayani

dan

Kusumaningt

ias (2011)

Independen :

Inflasi

Suku Bunga

Nilai

TukarValas

Jumlah Uang

Beredar

Dependen :

Profitabilitas

inflasi

mempunyai

pengaruh

yang tidak

signifikan

terhadap

ROA


dilakukan:

Menggunakan

variabel moderasi

suku bunga

dan

menggunakan

variable

independen dana

pihak ketiga

10. Fauziah

(2013)

Independen :

Inflasi

Dependen :

Profitabilitas

hasil dari

penelitian

tersebut

menyatakan

bahwa tidak

terdapat

pengaruh

antara Inflasi

terhadap

ROA.


dilakukan:

Menggunakan

variabel moderasi

suku bunga

dan

menggunakan

variable

independen dana

pihak ketiga

13

11. Dwijayanthy

dan Naomi

(2009)

Independen :

Inflasi

BI Rate

Nilai Tukar

Mata Uang

Dependen :

Profitabilitas

Hasil dari

penelitian ini

menyatakan

bahwa inflasi

mempunyai

pengaruh

yang tidak

signifikan

terhadap

ROA


dilakukan:

Menggunakan

variabel moderasi

suku bunga

dan

menggunakan

variable

independen dana

pihak ketiga

Isu : SukuBunga 12. Fauzan

(2016)

Independen :

Likuiditas

Marjin

Keuntungan

Dependen :

Pendapatan

Bagi Hasil

Musyarakah

Moderasi :

Suku Bunga

Suku bunga

memoderasi

dengan arah

negatif tetapi

tidak

signifikan


dilakukan:

Menggunakan

variable

independen dana

pihak ketiga dan

inflasi

Menggunakan

variable

dependen

profitabilitas

13. Wiliam

(2012)

Independen:

Dana Pihak

Ketiga

Dependen:

Profitabilitas

Moderasi:

Suku Bunga

Suku bunga

mampu

mempengaru

hi

pertumbuhan

tabungan


dilakukan:

Menggunakan

variable

independen

inflasi

14. Novitasari

(2016)

Independen :

Dana Pihak

Ketiga

Dependen :

Profitabilitas

Moderasi :

Kredit yang

Disalurkan

Suku Bunga

Tingkat suku

bunga

mampu

memoderasi

dengan

memperkuat

pengaruh

dana pihak

ketiga

terhadap

profitabilitas


dilakukan:

Menggunakan

variabel

independen

inflasi

15. Listianingru

m (2017)

Independen :

Dana Pihak

Tingkat suku

bunga


dilakukan:

14

Ketiga

Tingkat suku

bunga

Dependen :

Profitabilitas

Moderasi :

NPF

berpengaruh

negatif Menggunakan

variabel

independen

inflasi

16. Sari (2013) Independen:

Dana Pihak

Ketiga

LDR

Dependen :

Kinerja

keuangan

Moderasi :

Suku bunga

Suku bunga

mampu

memoderasi

dana pihak

ketiga


dilakukan:

Menggunakan

variabel

independen

inflasi

B. Kerangka Teori

1. Corporate Financial Theory

Manajemen adalah faktor utama yang mempengaruhi profitabilitas

bank. Seluruh manajemen suatu bank, baik yang mencakup manajemen

permodalan, manajemen kualitas aktiva, manajemen umum, manajemen

rentabilitas, dan manajemen likuiditas pada akhirnya akan

mempengaruhi dan bermuara pada perolehan laba atau profitabilitas

perusahaan perbankan. Manajemen yang baik yang ditunjang oleh faktor

modal dan lokasi merupakan kombinasi ideal untuk keberhasilan bank

dan salah satu aspek yang perlu di perhatikan dari segi manajemen

adalah balance sheet management yang meliputi assets dan liability

managementartinya pengaturan harta dan hutang secara bersama-sama

(Badera, 2003).

15

Dalam penelitian ini dana pihak ketiga termasuk dalam manajemen

permodalan. Dan dana pihak ketiga yaitu pengumpulan dana dari pihak

luar baik perorangan maupun organisasi, dimana dana itu akan dijadikan

sebagai modal untuk pembiayaan bagi bank yang akan menghasilkan

profitabilitas. Tingkat inflasi juga dapat mempengaruhi profitabilitas

dengan semakin tinggi tingkat inflasi maka dana yang akan disimpan

dari masyarakat akan semakin sedikit sehingga akan mengurangi

profitabilitas. Begitupun sebaliknya semakin rendah tingkat inflasi maka

akan semakin banyak dana yang akan di simpan oleh masyarakat yang

akan meningkatkan profitabilitas.

2. Profitabilitas

a. Pengertian Profitabilitas

Profitabilitas merupakan rasio yang digunakan untuk

menghitung nilai kemampuan perusahaan dalam mencari

keuntungan, rasio ini memberikan ukuran tingkat efektivitas

manajemen suatu perusahaan, hal ini ditunjukkan lewat laba yang

dihasilkan melalui penjualan dan pendapatan investasi (Kasmir,

2014: 196).

Profitabilitas adalah kemampuan perusahaan memperoleh

laba dalam hubungannya dengan penjualan, total aktiva dan modal

sendiri, (Sartono, 2008: 122). Profitabilitas dapat menunjukkan

perusahaan untuk menghasilkan laba selama periode tertentu.

Profitabilitas juga merupakan tingkat keuntungan bersih yang

16

mampu diraih oleh perusahaan pada saat menjalankan operasinya

(Sudarsi, 2002: 19).

MenurutHanafi (2004: 42) profitabilitas merupakan

kemampuan perusahaan menghasilkan keuntungan atau laba pada

tingkat penjualan, asset dan modal saham.

b. Macam-macam Rasio Profitabilitas

1) Net Profit Margin (NPM)

Rasio NPM memberikan informasi laba yang digunakan

sebagai presentasi dari penjualan untuk gambaran para

pemegangsaham.Perusahaan yang memiliki NPM

relatifbesarcenderungmemilikikemampuanuntukbertahandalamk

ondisi yang sulit. Cara menghitung NPM adalahsebagaiberikut:

NPM =

Profit after tax adalah laba bersih setelah pajak dan sales

adalah penjualan.

2) Return On Asset (ROA)

MenurutEndraswati, Suhardjanto dan Krismiaji (2014)

ROA merupakan rasio yang digunakan untuk mengetahui

kemampuan bank dalam menghasilkan laba dari pengelolaan

asset yang dimiliki oleh bank. ROA mengukur kemampuan

perusahaan atas keseluruhan dana dengan tujuan menghasilkan

laba dengan manfaat aktiva yang dimilikinya (Endraswati, 2018).

Keunggulan ROA menurut (Munawir, 2006: 91):

17

a) ROA dapat mengukur efisiensi penggunaan modal yang

sensitive terhadap setiap hal yang mempengaruhi keadaan

keuangan perusahan.

b) ROA dapat mempertimbangkan posisi perusahaan dengan

rasio industry sehingga dapat mengetahui apakah perusahaan

berada rendah di bawah rata-rata industri atau sebaliknya.

c) ROA dapat digunakan untuk mengukur profitabilitas dari

masing-masing produk yang dihasilkan perusahaan.

d) ROA dapat digunakan untuk mengukur efisiensi tindakan

yang dilakukan oleh setiap divisinya dan pemanfaatan

akuntansi.

e) ROA dapat digunakan untuk kepentingan perencanaan serta

sebagai pengontrol.

Rasio ini dapat dihitung dengan rumus yaitu:

3) Return On Equity (ROE)

Return On Equity (ROE) rasio yang digunakan untuk

menghitung pengembalian atas ekuitas, dengan rumus sebagai

berikut:

ROE=

Menurut Sumardiono (1999) rasio ROE sangat penting

bagi pemilik atau

18

pemegangsaham.Apabilarasionyalebihkecildaripadabunga bank,

pemilik perusahaan mungkin akan menjual sahamnya.

c. Faktor-faktor yang mempengaruhi profitabilitas

MenurutHanafi (2004: 42) beberapa faktor yang

mempengaruhi profitabilitas, diantaranya:

1) Jenis Perusahaan

Perusahaan yang menjual barang konsumsi atau jasa biasanya

akan memiliki keuntungan yang stabil dari pada perusahaan yang

memproduksi barang-barang modal.

2) Umur Perusahaan

Perusahaan yang telah lama berdiri akan lebih stabil bila

dibandingkan dengan perusahaan yang baru berdiri

3) Skala Perusahaan

Jika skala ekonomi perusahaan lebih tinggi, maka perusahaan

dapat menghasilkan produk dengan biaya yang rendah. Tingkat

biaya rendah tersebut merupakan cara untuk memperoleh laba

yang diinginkan.

4) Harga Produksi

Biaya produksi yang relatif lebih murah akan memliki

keuntungan yang lebih baik dan stabil dibandingkan perusahaan

yang biaya produksinya mahal.

19

5) Habitat Bisnis

Perusahaan yang bahan produksinya dibeli atas dasar kebiasaan

(habitual basis) akan memperoleh kebutuhan lebih stabil

daripada (non habitual basis).

6) Produk yang Dihasilkan

Perusahaan yang bahan produksinya berhubungan dengan

kebutuhan pokok biasanya penghasilan perusahaan tersebut akan

lebih stabil daripada perusahaan yang memproduksi barang

modal.

d. Indikator Profitabilitas

Pengukuran profitabilitas dapat menggunakan beberapa

indikator diantaranya (Petronila dan Mukhlasin, 2003) :

1) Laba operasi,

2) Laba bersih,

3) Tingkat pengembalian investasi atau aktiva, dan

4) Tingkat pengembalian ekuitas pemilik.

3. Dana Pihak Ketiga

a. Pengertian Dana Pihak Ketiga

Dana pihak ketiga adalah dana yang berasal dari masyarakat,

baik perorangan maupun badan usaha, yang diperoleh bank dengan

menggunakan berbagai instrumen produk simpanan yang dimiliki

oleh bank. Bank diharapkan selalu berada ditengah masyarakat, agar

aliran uang dari masyarakat yang mempunyai kelebihan dana dapat

20

ditampung kemudian disalurkan kembali kepada masyarakat.

Keuntungan utama bank berasal dari sumber sumber dana dengan

bunga yang akan diterima dari alokasi tertentu(Kuncoro, 2002).

Permodalan menunjukkan kemampuan bank dalam

mempertahankan modal yang mencukupi dan kemampuan

manajemen bank dalam mengidentifikasi, mengawasi dan

mengontrol risiko-risiko yang timbul dan dapat berpengaruh

terhadap besarnya modal bank. Kegiatan operasional bank dapat

berjalan dengan lancar apabila bank tersebut memiliki modal yang

cukup sehingga pada saat-saat kritis, bank tetap dalam posisi aman

karena memiliki cadangan modal di Bank

Indonesia(Prastiyaningtyas, 2010).

Dalam pandangan Dendawijaya (2009:49) mengungkapkan

dana-dana pihak ketiga yang dihimpun dari masyarakat merupakan

sumber dana terbesar yang paling diandalkan oleh bank (mencapai

80%-90% dari seluruh dana yang dikelola oleh bank).

b. Macam-macam Dana Pihak Ketiga

Dana pihak ketiga dapat di himpun dari masyarakat melalui

beberapa produk bank syariah. Menurut Riyadi(2004: 63) Dana

pihak ketiga terdiri dari beberapa jenis yaitu:

1) Tabungan

Menurut Riyadi (2004: 64) Tabungan adalah simpanan

pihak ketiga pada bank yang penarikanya hanya dapat dilakukan

21

menurut syarat-syarat tertentu. Semua bank diperkenankan

untuk mengembangkan sendiri berbagai jenis tabungan yang

sesuai dengan kebutuhan masyarakat tanpa perlu adanya

persetujuan dari Bank Sentral (Bank Indonesia).Produk-produk

tabungan oleh perbankan sangat bervariasi, hal ini disebabkan

karena diberikanya kebebasan perbankan untuk

menyelenggarakan program tabungan sendiri.

Adapun yang di maksud dengan tabungan syariah adalah

tabungan yang dijalankan berdasarkan prinsip-prinsip syariah.

Dewan Syariah Nasional telah mengeluarkan fatwa yang

menyatakan bahwa tabungan yang di benarkan adalah tabungan

yang berdasarkan prinsip Wadiah dan mudharabah.

Tabungan wadiah adalah tabungan yang dijalankan

berdasarkan akad wadiah yakni titipan murni yang harus dijaga

dan dikembalikan setiap saat sesuai dengan kehendak

pemiliknya, dalam hal ini bank syariah menggunakan akad

wadiah yad-dhamanah. Ketentuan umum dari tabungan wadiah :

a) Tabungan wadiah merupakan tabungan yang bersifat titipan

murni yang harus dijaga dan dikembalikan setiap saat sesuai

dengan kehendak pemilik dana.

b) Keuntungan atau kerugian dari penyaluran dana menjadi

milik atau tanggungan bank syariah, sedangkan nasabah

22

penitip tidak dijanjikan imbalan dan tidak menanggung

kerugian.

c) Bank syariah dimungkinkan memberikan bonus kepada

pemilik harta sebagai sebuah insentif selama tidak

diperjanjikan dalam akad pembukaan rekening.

Menurut Adiwarman (2004: 299) tabungan mudharabah

adalah tabungan yang dijalankan prinsipmudharabah yaitu akad

kerjasama usaha antar pemilik dana dengan pengelola dana yang

keuntunganya dibagikan menurut kesepakatan bersama serta

bila terjadi kerugian ditanggung oleh pemilik dana.

Ada beberapa ketentuan umum dalam tabungan

mudharabah adalah sebagai berikut:

a) Nasabah bertindak sebagai shahibul maal atau pemilik dana

sedangkan bank syariah sebagai mudharib atau pengelola

dana.

b) Sebagai mudharib, bank syariah dapat melakukan berbagai

macam usaha yang tidak bertentangan dengan prinsip

prinsip syariah dan mengembangkanya.

c) Modal harus dinyatakan dengan jumlah dan dalam bentuk

uang bukan dalam bentuk piutang.

d) Pembagian keuntungan harus dinyatakan dalam bentuk

nisbah dan dituangkan dalam bentuk akad pembukaan

rekening.

23

e) Bank syariah sebagai mudharib menutup biaya oprasional

tabungan dengan menggunakan nisbah keuntungan yang

menjadi haknya.

f) Bank syariah tidak diperkenankan mengurangi nisbah

keuntungan nasabah tanpa persetujuan dari nasbah yang

bersangkutan.

2) Deposito syariah

Deposito atau simpanan berjangka adalah simpanan

pihak ketiga pada bank yang penarikanya hanya dapat dilakukan

dalam jangka waktu tertentu berdasarkan perjanjian. Berbeda

dengan giro, dana deposito akan mengendap di bank karena para

pemegang (deposan) tertarik dengan tingkat bagi hasil yang

ditawarkan oleh bank dan adanya keyakinan bahwa pada saat

jatuh tempo (apabila dia tidak memperpanjang) dananya dapat

ditarik kembali. Umumnya memiliki jangka waktu jatuh tempo

1 bulan, 3 bulan, 6 bulan, 12 bulan, dan 24 bulan (Riyadi, 2004:

65).

Deposito syariah adalah deposito yang dijalankan

berdasarkan prinsip syariah. Dewan Pengurus Syariah telah

mengeluarkan fatwa yang menyatakan bahwa deposito yang

dibenarkna adalah deposito yang berdasarkan prinsip

mudharabah (Adiwarman, 2004:303)

24

Bank syariah bertindak sebagai pengelola dana

(mudharib), sedangkan nasabah sebagai pemilik dana (shahibul

maal). Dalam kapasitasnya sebagai mudharib, bank syariah

dapat melakukan berbagai macam usaha yang tidak

bertentangan dengan prinsip syariah serta mengembangkanya.

Dari hasil pemanfaatan dana, bank syariah akan membagi

hasilkan keuntungan yang diperoleh kepada nasabah dengan

nisbah yang telah di sepakati dan dituangkan dalam akad

pembukaan rekening.

Deposito berjangka ini hanya dapat ditarik atau

diuangkan pada saat jatuh temponya oleh pihak yang namanya

tercantum dalam bilyet deposito. Oleh karena itu deposito

merupakan simpanan atas nama. Apabila deposito ditarik

sebelum jatuh tempo, maka bank akan mengenakan penalti

kepada deposan dan hak pendapatan bagi hasil tidak

diperhitungkan oleh bank atas deposito berjangka tersebut.

Deposito dapat diperpanjang secara otomatis (automatic

rollover) atas permintaan nasabah.

Di sisi bank, sumber dana deposito berjangka ini

digolongkan sebagai dana mahal dibandingkan sumber dana

lainya. Namun keuntunganya bagi bank adalah penyediaan

likuiditas untuk kebutuhan penarikan dana ini hampir dapat di

diprediksi secara akurat. Jenis simpanan dalam bentuk deposito

25

berjangka lebih disenangi oleh nasabah atau masyarakat karena

menawarkan nisbah yang lebih tinggi yang telah di sepakati oleh

nasabah.

3) Giro

Giro adalah simpanan pihak ketiga pada bank yang

penarikanya dapat dilakukan setiap saat dengan menggunakan

cek,bilyet giro, dan surat perintah pembayaran lainya atau

dengan cara pemindah bukuan (Riyadi,2004:63). Karena sifat

penarikannya yang dapat dilakukan setiap saat, maka giro-giro

ini merupakan sumber dana yang sangat labil bagi bank. Bagi

pihak nasabah, rekening girodengan sifat penarikannya tersebut

akan sangat membantu dan merupakan alat pembayaran yang

lebih efisien bagi nasabah untuk memperlancar kegiatan

bisnisnya (Badruzaman, 2009).

Dalam pelaksanaanya setiap pemilik rekening giro

diberikan buku cek dan bilyet giro sebagai instrumen untuk

melakukan penarikan dana atau pembayaran suatu

transaksi.Namun cek dan bilyet bukanlah suatu legal reader atau

alat pembayaran yang sah yang wajib diterima umum. Cek dapat

digunakan untuk pembayaran secara tunai, cek dapat ditarik atas

nama, dan tidak dapat dibatalkan oleh penarik kecuali cek

tersebut hilang atau dicuri dengan ada laporan kepolisian.

Sedangkan bilyet giro pada dasarnya merupakan perintah

26

kepada bank untuk memindah bukukan sejumlah tertentu uang

atas beban rekening penarik, pada tanggal yang ditentukan,

kepada pihak yang tercantum dalam warkat bilyet giro tersebut

(Muliyansah, 2012).

Menurut Adiwarman (2007: 291) giro dalam bank

syariah dapat dijalankan berdasarkan prinsip wadiah dan

mudharabah.Giro wadiah adalah giro yang dijalankan

berdasarkan akad wadiah (titipan). Dalam hal ini bank syariah

menggunakan akad wadiah yad al-dhamanah dimana bank

syariah dapat memanfaatkan dana nasabah yang dititipkan serta

bank syariah harus bertanggung jawab atas kerugian atas

pemanfaatan dana.Ketentuan umum giro wadiah sebagai

berikut:

a) Dana wadiah dapat digunakan oleh bank syariah untuk

kegiatan komersial dengan syarat bank harus menjamin

pembayaran kembali nominal dana wadiah tersebut.

b) Keuntungan atau kerugian dari penyaluran dana menjadi

hak milik atau ditanggung bank, sedangkan pemilik dana

tidak dijanjikan imbalan dan tidak menanggung kerugian.

Bank dimungkinkan memberikan bonus kepada pemilik

dana sebagai suatu insentif untuk menarik dana masyarakat

tapi diperjanjikan dimuka.

27

c) Pemilik dana wadiah dapat menarik kembali dananya

sewaktu-waktu baik sebagian ataupun selurunya.

Giro mudharabah adalah giro yang dijalankan prinsip

mudharabah yaitu akad kerjasama usaha antara pemilik dana

(shahibul maal) dengan pengelola dana (mudharib) yang

keuntunganya dibagikan menurut kesepakatan bersama serta

bila terjadi kerugian ditanggung oleh pemilik dana.

Bank syariah sebagai mudharib memiliki sifat sebagai

wali amanah harus berhati hati atau bijaksana serta beretikad

baik dan bertanggung jawabatas segala sesuatu yang timbul

akibat kesalahanya.

Dalam mengelola harta mudharabah, bank syariah

menutup biaya oprasional giro dengan menggunkan nisbah

keuntungan yang menjadi haknya. Bank syariah tidak

diperkenankan mengurangi nisbah keuntungan nasabah

girotanpa persetujuan dari nasabahyang bersangkutan. Bank

syariah akan membagihasilkan kepada pemilik dana sesuai

dengan nisbah yang telah disepakati dan dituagkan dalam akad

pembukaan rekening.

Ketentuan umum giro berdasarkan prinsip mudharbah

sebagai berikut:

a) Nasabah bertindak sebagai shahibul maal atau pemilik dana

dan bank sebagai mudharib atau pengelola dana.

28

b) Sebagai mudharib bank syariah dapat melakukan berbagai

macam usaha yang bertentangan dengan prinsip syariah dan

mengembangkanya.

c) Modal harus dinyatakan dengan julah dalam bentuk tunai

dan bukan dalam bentuk piutang.

d) Pembagian keuntungan harus dinyatakan dalam bentuk

nisbah atau dituangkan dalam bentuk akad pembukuan

rekening.

e) Sebagai mudharib bank syariah menutup biaya oprasional

giro dengan menggunakan nisbah keuntungan yang menjadi

haknya.

f) Bank syariah tidak diperkenankan mengurangi nisbah bagi

hasil tanpa persetujuan nasabah yang bersansgkutan.

Pengukuran dana pihak ketiga dapat dihitung dengan

menggunakan rumus :

DPK= Tabungan + Deposito + Giro

4. Inflasi

a. Pengertian Inflasi

Menurut Djohanputro dalam Naomi (2009) Inflasi

didefinisikan sebagai kecenderungan kenaikan harga secara umum.

Kecenderungan yang dimaksudkan disini adalah bahwa kenaikan

tersebut bukan terjadi sesaat. Misalnya harga-harga barang

menjelang lebaran, atau hari libur lainnya cenderung naik. Namun,

29

setelah perayaan usai, masyarakat kembali hidup seperti semula,

harga akan kembali ke kondisi semula.

Inflasi dapat berpengaruh buruk bagi perekonomian.

Apabilaterjadi inflasi yang parah tak terkendali (hiperinflasi) maka

keadaan perekonomian menjadi kacau dan perekonomian dirasakan

lesu. Hal ini mengakibatkan minat masyarakatuntuk menabung, atau

berinvestasi dan berproduksi menjadi berkurang. Harga meningkat

dengan cepat, masyarakat akan kewalahan menanggung dan

mengimbangi harga kebutuhan sehari-hari yang terus

meroketbegitupun pihak investor akan berkurang untuk menyimpan

dananya kedalam bank. Dan hal ini akan mengurangi pendapatan

bank(Syaicu, 2013).

b. Jenis-jenis Inflasi

Menurut (Nopirin, 2009: 28), jenis inflasi menurut sebabnya ada 2

macam yaitu:

1) Demand Pull Inflation

Inflasi ini bermula dari adanya kenaikan permintaan total

(agregate demand), sedangkan produksi telah berada pada

keadaan kesempatan kerja penuh atau hampir mendekati

kesempatan kerja penuh. Dalam keadaan kesempatan kerja

hampir penuh, kenaikan permintaan total disamping kenaikan

harga dapat juga menaikkan hasil produksi (output). Apabila

kesempatan kerja penuh (full employment) telah tercapai,

30

penambahan permintaan selanjutnya hanyalah akan menaikkan

harga saja. Apabila kenaikan permintaan ini menyebabkan

keseimbangan GNP berada di atas atau melebihi GNP pada

kesempatan kerja penuh akan terdapat adanya inflationary gap

yang kemudian akan menyebabkan inflasi.

2) Cost Push Inflation

Cost push inflation biasanya ditandai dengan kenaikkan harga

serta turunnya produksi atau inflasi yang dibarengi dengan resesi.

Keadaan ini timbul biasanya dimulai dengan adanya penurunan

dalam penawaran total (agregat supply) sebagai akibat kenaikan

biaya.

c. Efek Inflasi

Efek Inflasi Menurut (Nopirin, 2009: 32), efek inflasi ada 3 macam

yaitu:

1) Efek Terhadap Pendapatan (Equity Effect)

Efek terhadap pendapatan yang sifatnya tidak merata, ada

yang dirugikan tetapi ada pula yang diuntungkan dengan adanya

inflasi. Dengan demikian inflasi dapat menyebabkan terjadinya

perubahan dalam pola pembagian pendapatan dan kekayaan

masyarakat. Inflasi seolah-olah merupakan pajak bagi seseorang

dan merupakan subsidi bagi orang lain.

2) Efek Terhadap Efisiensi (Efficincy Effects)

31

Inflasi dapat pula mengubah pola alokasi faktor-faktor

produksi. Perubahan ini dapat terjadi melalui kenaikan permintan

akan berbagai macam barang yang kemudian dapat mendorong

terjadinya perubahan dalam produksi beberapa barang tertentu.

Dengan adanya inflasi permintaan akan barang tertentu

mengalami kenaikan yang lebih besar dari barang lain, yang

kemudian mendorong kenaikan produksi barang tersebut.

Kenaikan produksi barang ini pada gilirannya akan merubah pola

alokasi faktor produksi itu lebih efisien dalam keadaan tidak ada

inflasi. Namun, kebanyakan ahli ekonomi berpendapat bahwa

inflasi dapat mengakibatkan alokasi faktor produksi menjadi tidak

efisien.

3) Efek Terhadap Output (Output Effects)

Inflasi mungkin dapat menyebabkan terjadinya kenaikan

produksi. Alasannya dalam keadaan inflasi biasanya kenaikkan

harga barang mendahului kenaikkan upah sehingga keuntungan

pengusaha naik. Kenaikan keuntungan ini akan mendorong

kenaikan produksi. Namun apabila laju inflasi itu cukup tinggi

(hyper inflation) dapat mempunyai akibat sebaliknya, yakni

penurunan output. Dalam keadaan inflasi yang tinggi, nilai uang

riil akan turun dengan drastis, masyarakat cenderung tidak

menyukai uang kas, transaksi mengarah ke barter, yang biasanya

diikuti dengan turunnya produksi barang. Dengan demikian dapat

32

disimpulkan bahwa tidak ada hubungan langsung antara inflasi

dengan output. Inflasi bisa juga dibarengi dengan penurunan

output.

5. Suku Bunga

a. Pengertian Suku Bunga

Suku bunga BI merupakan suku bunga kebijakan Bank

Indonesia yang menjadi acuan suku bunga di pasar uang. Perubahan

suku bunga BI (BI rate) diikuti oleh perubahan suku bunga deposito

dan suku bunga kredit Suku bunga mempengaruhi keputusan

individu terhadap pilihan membelanjakan uang lebih banyak atau

menabung untuk membeli sesuatu (Sahara, 2013).

Perkembangan tingkat suku bunga yang tidak wajar secara

langsung dapat mengganggu perkembangan perbankan. Suku bunga

yang tinggi di satu sisi, akan meningkatkan hasrat masyarakat untuk

menabung sehingga jumlah dana perbankan akan meningkat (Pohan,

2008).

BI Rate merupakan suku bunga dengan tenor satu bulan yang

diumumkan oleh Bank Indonesia secara periodik yang berfungsi

sebagai sinyalkebijakan moneter. Secara sederhana, BI Rate

merupakan indikasi tingkat suku bunga jangka pendek yang

diinginkan Bank Indonesia dalam upaya mencapai target inflasi

(Nuryazini, 2008).

33

b. Hubungan Suku Bunga, Profit Lost Sharing, dan Margin Bank

Syariah

Permintaan adalah keinginan yang disertai dengan kesediaan

serta kemampuan untuk membeli barang yang bersangkutan,

sedangkan permintaan akan suatu barang adalah jumlah barang yang

bersangkutan yang pembeli bersedia membelinya pada tingkat harga

yang berlaku pada suatu pasar tertentu dan dalam waktu tertentu.

Pada penelitian ini barang diumpamakan adalah deposito dan harga

dari suatu pasar adalah bunga dan bagi hasil.

Permintaan pasar itu permintaan agregat untuk suatu

komoditi yang menunjukkan jumlah alternatif dari komoditi yang

diminta per periode waktu pada berbagai harga alternatif oleh semua

individu di dalam pasar. Jadi, permintaan pasar untuk suatu komoditi

tergantung pada semua faktor yang menentukan permintaan individu

dan selanjutnya pada jumlah pembeli komoditi tersebut di pasar.

Secara geometris kurva permintaan pasar untuk suatu komoditi

diperoleh melalui penjumlahan horizontal dari semua kurva

permintaan individu untuk komoditi tersebut.

Hubungan permintaan menjelaskan jika harga naik maka

jumlah output yang diminta akan turun dan sebaliknya, jika harga

turun maka output yang diminta akan naik. Artinya, jika harga atau

bunga bank umum mengalami kenaikan maka permintaan akan

deposito akanberkurang atau menurun dan sebaliknya, jika bagi hasil

34

besar dari bunga bank umum maka permintaan akan deposito

meningkat karena nasabah bersifat profit motif. Jika dilihat dari sisi

permintaan akan deposito maka hubungan antara bunga dengan

deposito adalah negatif (Fitria, 2017).

Ada beberapa faktor yang mempengaruhi deposito antara lain

bunga dan bagi hasil. Hubungan antar variabel dapat dijeleaskan

sebagai berikut:

1) Bunga

Apabila bunga bank umum mengalami kenaikan maka

permintatan akan deposito akan mengalami penurunan

sedangkan jika bunga itu menurun maka permintaan akan

deposito bertambah atau meningkat.

2) Bagi Hasil

Bagi hasil adalah diasumsikan sebagai substitusi atau

pembanding suku bunga pada bank umum dimana keinginan

masyarakat dalam mendepositokan dananya adalah bersifat

profit motif yang mana ingin mendapatkan keuntungan yang

besar. Hubungan yang terjadi adalah apabila tingkat bunga bagi

hasil yang diberikan mengalami kenaikan maka volume deposito

juga akan meningkat dan sebaliknya jika bagi hasil yang

diberikan menurun maka volume deposito menurun (Sukma,

2013).

35

C. Kerangka Penelitian

Dari landasan teori dan beberapa penelitian terdahulu yang telah

diuraikan diatas, kemudian digambarkan dalam kerangka teoritis yang

disusun sebagai berikut :

Gambar 2.1

Kerangka Konsep Penelitian

Keterangan :

Y : Profitabilitas

X1 : Dana Pihak Ketiga

X2 : Inflasi

Z : Suku Bunga

Dari gambar diatas, maka penelitian ini dapat dibuat persamaan yang

matematisnya sebagai berikut:

Persamaan : Y = β0 + β1.x1 + β2.x2 + β3 (x1-Z) + β4 (x2-Z)

36

Dalam penelitian ini menggunakan variabel suku bunga sebagai variabel

moderasi yang dilakukan pada penelitian terdahulu Sari (2013) dan

William (2013).

D. Hipotesis

Hipotesis adalah jawaban sementara terhadap rumusan masalah

penelitian. Hipotesis dikatakan jawaban sementara dan harus diuji

kebenaranya karena jawaban ini masih didasarkan pada teori atau pendapat

orang lain (Wahdany, 2015). Berdasarkan pemaparan di atas, maka dapat

disusun hipotesis sebagai berikut:

1. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap ROA

Menurut Sukma (2013) dana pihak ketiga (DPK) merupakan dana

yang bersumber dari masyarakat luas, DPK ini penting untuk aktivitas

operasional bank dan merupakan tolak ukur keberhasilan suatu bank

apabila bank dapat menanggung biaya operasinya dari sumber dana ini.

Sehingga dana pihak ketiga yang tinggi akan mempengaruhi keuntungan

bank syariah.Menurut Kasmir (2002: 64) dana pihak ketiga memiliki

kontribusi terbesar dari beberapa sumber dana tersebut sehingga jumlah

dana pihak ketiga yang berhasil dihimpun oleh suatu bank akan

mempengaruhi kemampuannya dalam menyalurkan kredit. Kredit

diberikan kepada para debitur yang telah memenuhi syarat-syarat yang

tercantum dalam perjanjian yang dilakukan antara pihak debitur dengan

pihak bank.

37

Hal ini didukung oleh penemuan dari Novitasari (2016) dana pihak

ketiga berpengaruh positif terhadap profitabilitas.Dan dalam penelitian

Surandika (2014) menunjukan bahwa dana pihak ketiga mempengaruhi

profitabilitas bank syariah.

Berdasarkan uraian diatas dapat dirumuskan hipotesis pertama

(H1) sebagai berikut:

H1 : DPKberpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas.

2. Pengaruh Inflasi terhadap ROA

Inflasi dapat berpengaruh buruk bagi perekonomian. Apabilaterjadi

inflasi yang parah tak terkendali (hiperinflasi) maka keadaan

perekonomian menjadi kacau dan perekonomian dirasakan lesu. Dan

harga akan suatu barang akan semakin meningkat.Dan kelebihan dana

yang ada lebih digunakan untuk mencukupi kebutuhan masyarakat. Hal

ini mengakibatkan minat masyarakat untuk menabung, atau berinvestasi

dan berproduksi menjadi berkurang. Sehingga dana yang masuk dalam

bank akan semakin sedikit dan apabila dana yang ada tidak mencukupi

untuk disalurkan lagi kepada masyarakat maka akan semakin berkurang

laba yang di dapatkan oleh pihak bank (Syaicu dan Wibowo, 2013).

Hal ini didukung oleh penemuan dari Swandayani&

Kusumaningtyas (2012) inflasi mempunyai pengaruh yang signifikan

terhadap ROA perbankan syariah di Indonesia.

Berdasarkan uraian diatas dapat dirumuskan hipotesis pertama

(H2) sebagai berikut:

38

H2 : Inflasiberpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas.

3. Pengaruh Dana Pihak Ketiga Terhadap Profitabilitas yang

Dimediasi Suku Bunga

Dana pihak Ketiga di perbankan syariah terdiri dari giro, tabungan

dan deposito. Dana masyarakat dana terbesar yang dimiliki oleh bank

dan ini sesuai dengan fungsi bank sebagai penghimpunan dana dari

pihak-pihak yang berkelebihan dana dalam masyarakat.

Suku bunga mampu memoderasi pengaruh deposito

mengindikasikan bahwa produk DPK mampu menjadi pilihan

masyarakat dengan motif perolehan imbal hasil karena kurang likuid

sehingga masyarakat tidak leluasa melakukan penambahan atau

penarikan sewaktu waktu mana kala tingkat suku bunga mengalami

kenaikan atau penurunan. Selain itu penyebab lainnya adalah motif

masyarakat yang menggunkan deposito bukan atas dasar alasan investasi

namun lebih kearah keamanan dana, kepraktisan, dan kepastian jangka

waktu (William, 2013).

Hal ini didukung oleh penelitian Novitasari(2016) Tingkat suku

bunga mampu memoderasi dengan memperkuat pengaruh dana pihak

ketiga terhadap profitabilitas. Berdasarkan uraian diatas dapat

dirumuskan hipotesis keempat (H3) sebagai berikut:

H3 : Suku Bunga mampu memoderasi pengaruh dana pihak ketiga

terhadap profitabilitas.

39

4. Pengaruh Inflasi Terhadap Profitabilitas yang Dimediasi Oleh Suku

Bunga

Suku bunga merupakan acuan langsung yang harus di amati oleh

masyarakat dan investor. dan dalam perbankan syariah tingkat suku

bunga ini masih digunakan oleh bank untuk menentukan tingkat bagi

hasil. BI Rate adalah suku bunga kebijakan Bank Indonesia yang menjadi

acuan suku bunga di pasar uang, seperti suku bunga deposito, suku bunga

pasar uang antar bank (PUAB) dan suku bunga kredit yang telah

ditetapkan oleh Bank Indonesia (Sahara, 2013).

Inflasi yang meningkat akan menyebabkan nilai riil tabungan

merosot karena masyarakat akan mempergunakan hartanya untuk

mencukupi biaya pengeluaran akibat naiknya harga-harga barang,

sehingga akan mempengaruhi profitabilitas bank (Sukirno, 2003).

Menurut Kalengkongan (2013) inflasi berpengaruh signifikan terhadap

profitabilitas yang diukur dengan Return On Asset (ROA).

Berdasarkan uraian di atas dapat dirumuskan hipotesis keempat

(H4) sebagai berikut :

H4 : Suku Bunga mampu memoderasi pengaruh Inflasi terhadap

profitabilitas.

40

BAB III

METODE PENELITIAN

A. Jenis Penelitian

Penelitian ini adalah penelitian kuantitatif, penelitian kuantitatif

adalah penelitian yang dilakukan dengan mengumpulkan data yang berupa

angka data tersebut kemudian diolah dan dianalisis untuk mendapatkan suatu

informasi ilmiah dibalik angka-angka tersebut (Supriyanto & Machfudz,

2010: 201).

B. Lokasi Dan Waktu Penelitian

Penelitian ini adalah penelitian sekunder maka hanya menggunakan

data laporan keuangan triwulan dari bank umum syariah beberapa periodedan

waktu penelitian ini dimulai Juli 2018.

C. Populasi Dan Sampel

1. Populasi

Populasi adalah wilayah generalisasi yang terdiri dari objek atau

subjek yang mempunyai kuantitas dan karakteristik tertentu yang

kemudian ditarik suatu kesimpulannya. Sehingga populasi dapat diartikan

sebagai data yang diteliti yaitu berkaitan dengan sekelompok orang,

kejadian atau semua yang mempunyai karakteristik tertentu (Sugiyono,

2002: 55). Dalam penelitian ini populasi yang dimaksud adalah laporan

41

keuangan seluruh bank umum syariah (BUS) yang terdaftar di Bank

Indonesia yang berjumlah tiga belas bank yaitu:

Tabel 3.1

Daftar Populasi

No Nama Bank

1. PT Bank Aceh Syariah

2. PT Bank BNI Syariah

3. PT Bank Mega Syariah

4. PT Bank Muamalat Indonesia

5. PT Bank Syariah Mandiri

6. PT Bank BCA Syariah

7. PT Bank Bri Syariah

8. PT Bank Jabar Banten Syariah

9. PT Bank Panin Dubai Syariah

10. PT Bank Syariah Bukopin

11. PT Bank Victoria Syariah

12. PT Bank Maybank Syariah Indonesia

13. PT Bank Tabungan Pensiun Nasional

Syariah

Sumber : OJK daftar statistik perbankan syariah desember 2017

2. Sampel

Menurut Sugiyono (2012: 81) sampel adalah bagian dari jumlah

dan karakteristik yang dimiliki oleh populasi tersebut. Agar memperoleh

sampel yang representatif dari populasi, maka setiap subjek dalam

populasi dinyatakan untuk meliliki peluang yang sama untuk menjadi

sampel. Metode yang digunakan untuk pengambilan sampel dalam

42

penelitian ini adalah purposive sampling. Dalam penelitian ini tidak

mungkin semua populasi dapat penulis teliti, hal ini disebabkan beberapa

faktor diantaranya keterbatasan waktu yang tersedia. Dengan kriteria

yang ditetapkan yaitu :

a. Bank Umum Syariah yang terdaftar dalam Statistik Perbankan

Syariah.

b. Bank Umum Syariah yang mencantumkan laporan sesuai indikator

variabel yang di teliti dalam laporan tahunannya.

c. Bank Umum Syariah yang memiliki data lengkap sesuai dengan

variabel yang diteliti dan periode penelitian.

Berdasarkan kriteria yang telah ditetapkan diatas, maka penelitian ini

memakai tahun 2016-2017 dan diperoleh sampel penelitian sebagai

berikut:

Tabel 3.2

Daftar Sampel

No Nama Bank

1. PT Bank Aceh Syariah

2. PT Bank BNI Syariah

3. PT Bank Mega Syariah

4. PT Bank Muamalat Indonesia

5. PT Bank Syariah Mandiri

6. PT Bank BCA Syariah

7. PT Bank Bri Syariah

8. PT Bank Jabar Banten Syariah

43

9. PT Bank Syariah Bukopin

10. PT Bank Maybank Syariah Indonesia

D. Teknik Pengumpulan Data

1. Metode Pengumpulan Data

Dalam penelitian ini menggunakan tehnik dokumentasi dan studi

pustaka. Tehnik dokumentasi yakni penelusuran dan perolehan data yang

diperlukan melalui data yang telah tersedia biasanya yaitu data statistik,

agenda kegiatan produk keputusan atau kebijakan, sejarah dan hal

lainnya yang berkait dengan penelitian. Kelebihan tehnik dokumentasi ini

karena data tersedia, siap pakai, serta hemat biaya dan tenaga (Hikmat,

2011: 83).

Tehnik dokumentasi dalam penelitian ini dilakukan dengan cara

mengakses berupa data laporan keuangan triwulan bank umum syariah di

Indonesia melalui situs-situs resmi bank umum syariah tersebut pada

periode 2013-2017 dan laporan triwulan berupa laporan keuangan yang

telah diaudit, mencakup: laporan arus kas, iktisar rasio keuangan.

Tehnik pengumpulan data selanjutnya adalah studi pustaka,

menurut Supardi (2005:61) Studi pustaka adalah untuk memperoleh

berbagai teori, konsep, variabel, serta data sekunder sebagai langkah

awal kegiatan penelitian. Kegiatan ini hanya akan diperoleh melalui

usaha atau kegiatan membaca, mencermati, mengenali, dan membahas

bahan bacaan atau pustaka.

44

2. Sumber Data

Dalam pengumpulan data, sehubungan dengan penelitian ini dapat

ditempuh dengan cara :

a. Library research, yaitu penelitian untuk memperoleh pengetahuan

secara teoritis dengan cara membaca dan mencatat berbagai literatur,

text book, artikel, buku ilmiah dan materi perkuliahan yang

berhubungan dengan masalah yang diteliti yang diharapkan dapat

dijadikan sebagai pengetahuan dasar bagi pemecahan masalah yang

ada.

b. Field research, yaitu data yang bersifat sekunder atau data yang

diperoleh dari pihak lain yang berkaitan dengan penelitian ini,

seperti pusat referensi pasar modal di Bursa Efek Indonesia.

c. Internet research, yaitu informasi yang berasal dari internet yang

menjadi penyempurna ilmu-ilmu yang selalu berkembang, sehingga

data yang diperoleh selalu up to date seperti: www.google.com dan

www.wikipedia.com.

E. Skala Pengukuran

Penelitian ini menggunakan skala pengukuran rasio. Skala Rasio

adalah skala interval dan memiliki nilai dasar yang tidak dapat dirubah. Skala

rasio dapat ditransformasikan dengan cara mengalikan dengan konstanta,

tetapi transformasi tidak dapat dilakukan jika dengan cara menambah

konstanta karena hal ini akan merubah nilai dasarnya (Ghozali, 2013: 5).

http://www.wikipedia.com/

45

F. Definisi Konsep Dan Operasional

Definisi operasional merupakan definisi tentang variabel-variabel

yang akan digunakan, baik variabel dependen maupun variabel independen,

sehingga nantinya tidak menghasilkan data yang biasa (Bawono, 2006: 27).

Sesuai dengan perumusan masalah yang ada maka penelitian ini

menggunakan variabel bebas dan terikat.

1. Variabel Bebas (Variabel Independen)

Variabel bebas adalah variabel yang mempengaruhi atau yang

menjadi sebab perubahannya atau timbulnya variabel dependen (sumber).

Dalam penelitian ini yang menjadi variabel independen atau variabel

bebas adalahDana Pihak Ketiga dan Inflasi.

a. Dana Pihak Ketiga

Dana pihak ketiga adalah dana yang berasal dari masyarakat,

baik perorangan maupun badan usaha, yang diperoleh bank dengan

menggunakan berbagai instrumen produk simpanan yang dimiliki

oleh bankdiharapkan selalu berada ditengah masyarakat, agar aliran

uang dari masyarakat yang mempunyai kelebihan dana dapat

ditampung kemudian disalurkan kembali kepada masyarakat.

Keuntungan utama bank berasal dari sumber sumber dana dengan

bunga yang akan diterima dari alokasi tertentu (Kuncoro, 2002).

b. Inflasi

Menurut Djohanputro dalam Naomi (2009) Inflasi

didefinisikan sebagai kecenderungankenaikan harga secara umum.

46

Kecenderungan yang dimaksudkan disini adalah bahwa kenaikan

tersebut bukan terjadi sesaat. Misalnya harga-harga barang

menjelang lebaran, atau hari libur lainnya cenderung naik. Namun,

setelah perayaan usai, masyarakat kembali hidup seperti semula,

harga akan kembali ke kondisi semula.

2. Variabel Moderasi

Variabel moderasi adalah variabel yang bersifat memperkuat atau

memperlemah pengaruh variabel penjelas (independen) terhadap variabel

dependen. Salah satu ciri yag penting adalah bahwa variabel ini tidak

dipengaruhi variabel penjelas(Fauzan,2016).

Dalam penelitian ini variabel moderasi nya adalah suku bunga. BI

Rate merupakan suku bunga dengan tenor satu bulan yang diumumkan

oleh Bank Indonesia secara periodik yang berfungsi sebagai sinyal

(stance) kebijakan moneter. Secara sederhana, BI Rate merupakan

indikasi tingkat suku bunga jangka pendek yang diinginkan Bank

Indonesia dalam upaya mencapai target inflasi (Nuryazini, 2008).

3. Variabel Terikat (Variabel Dependen)

Variabel terikat adalah variabel yang dipengaruhi atau yang

menjadi akibat karena adanya variabel bebas, disebut variabel terikat

karena variabel ini dipengaruhi oleh variabel independen (Aditya, 2008:

5). Dalam penelitian ini yang menjadi variabel terikat adalah

profitabilitas.

47

Profitabilitasmerupakan rasio yang digunakan untuk menghitung

nilai kemampuan perusahaan dalam mencari keuntungan, rasio ini

memberikan ukuran tingkat efektivitas manajemen suatu perusahaan, hal

ini ditunjukan lewat laba yang dihasilkan melalui penjualan dan

pendapatan investasi (Kasmir, 2014: 196). Profitabilitas adalah

kemampuan perusahaan memperoleh laba dalam hubungannya dengan

penjualan, total aktiva dan modal sendiri (Sartono, 2008: 122).

Tabel 3.3

Definisi Operasional dan Skala Pengukuran

No Variabel Konsep Rumus Skala

1 DPK Dana Pihak Ketiga

adalah dana berupa

simpanan dari

masyarakat

DPK =

Giro+Deposito+Tabu

ngan

Rasio

2 Inflasi Inflasi merupakan

kenaikan tingkat

harga secara umum

dari barang atau

komoditas dan jasa

selama suatu periode

waktu tertentu

Tingkat Inlfasi pada

periode (t-1)

Rasio

3 Suku

Bunga

BI Rate merupakan

suku bunga dengan

tenor satu bulan yang

diumumkan oleh

Bank Indonesia

secara periodik yang

berfungsi sebagai

sinyal (stance)

kebijakan moneter.

Tingkat Suku Bunga

pada periode (t-1)

Rasio

4 ROA ROA (Return On

Assets) merupakan

rasio yang digunakan

untuk mengukur

Rasio

48

kemampuan dari

modal yang

diinvestasikan dalam

keseluruhan aktiva

untuk menghasilkan

keuntungan

G. Uji Instrumen Penelitian

1. Uji Statistik Deskriptif

Statistik deskriptif memberikan gambaran atau deskripsi suatu

data yang dilihat dari nilai rata-rata (mean), standar deviasi, varian,

maksimum, minimum, sum, range, kurtosis dan skewness (kemencengan

distribusi) (Ghozali, 2013: 19). Table statistic menjelaskan distribusi

variabel-variabel yang diteliti, meliputi variabel dependen yaitu

profitabilitas (ROA) dan distribusi variabel independen yaitu dana pihak

ketiga, inflasi dan suku bunga.

2. Uji Asumsi Klasik

a. Uji Normalitas

Menurut Winarno (2015:54) uji ini bertujuan untuk menguji

apakah dalam model regresi variabel penganggu atau residual

memiliki distribusi normal, seperti diketahui bahwa uji t dan uji F

mengasumsikan bahwa nilai residual mengikuti distribusi normal.

Kalau asumsi ini dilanggar maka uji statistik menjadi tidak valid

untuk jumlah sampel kecil. Untuk melakukan pengujian asumsi

normalitas data tersebut dilakukan dengan menggunakan pengujian

Jarque Berra (JB) uji ini untuk mengetahui apakah data berdistribusi

49

normal jika probabilitas JB hitung lebih besar dari 0,05 maka data

tersebut terdistribusi normal, tetapi apabila lebih kecil dari 0,05

maka data tersebut tidak terdistribusi normal.

b. Uji Multikolonieritas

Menurut Gujarati(2006:68) uji multikolinearitas bertujuan

untuk menguji apakah dalam model regresi yang terbentuk ada

korelasi yang tinggi dan sempurna antara variabel bebas atau tidak.

Hasil regresi yang baik yaitu apabila model terbebas dari

multikolinearitas. Multikolonieritas dapat dideteksi dengan cara

melihat nilai VIF masing-masing variabel independen,jika nilai VIF

< 10.

c. Uji Heterokedastisitas

Menurut Winarno (2015: 58) uji ini bertujuan untuk menguji

apakah dalam model regresi terjadi ketidaksamaan variance dari

residual satu pengamatan kepengamatan yang lain. Jika variance dari

residual satu pengamatan ke pengamatan lain tetap maka disebut

homoskedastisitas dan jika berbeda disebut heteroskedastisitas.

Model regresi yang baik adalah yang homoskedastisitas atau tidak

terjadi heteroskedastisitas. Kebanyakan data crossection

mengandung situasi heteroskesdatisitas karena data ini menghimpun

data yang mewakili berbagai ukuran (kecil,sedang dan besar). Cara

mengetahui ada atau tidaknya gejala heteroskedastisitas pada

penelitian ini melakukan pengujian dengan glejser.

50

d. Uji Autokorelasi

Menurut Winarno (2015:53) autokolerasi bertujuan untuk

menguji apakah dalam model regresi nya ada korelasi antara

kesalahan penganggu pada periode t dengan kesalahan penganggu

pada periode t-1 (sebelumnya) jika terjadi korelasi maka dinamakan

ada problem autokorelasi untuk mengetahui adanya autokorelasi

dalam penelitian ini digunakan uji Durbin Watson.

3. Moderated Regresion Analysis (MRA)

Moderated Regresion Analysis (MRA) adalah model moderasi

dengan menggunakan analitik yang mempertahankan integritas sempel

dan memberikan dasar untuk mengontrol pengaruh variabel moderator

(Ghozali, 2013: 229). Adapun persamaannya dicari dengan rumus

sebagai berikut:

Y = β0 + β1X1 + β2X2 + β3X3 +β3(X1*X3) + β4(X2*X3) +ε

Keterangan:

Y = Profitabilitas

X1 = Dana Pihak Ketiga

X2 = Inflasi

X3 = Suku Bunga

β0 = Konstanta dari persamaan regresi

β1,2,3 = Koefisien dari variabel independen X1,2,3,

51

4. Koefisien Determinasi (R²)

Koefisien determinasi (R²) pada intinya mengukur seberapa jauh

kemampuan model dalam menerangkan variasi variabel dependen. Nilai

koefisien determinasi adalah antara nol dan satu. Nilai R² yang kecil

berarti kemampuan variabel-variabel independen dalam menjelaskan

variansi variabel dependen amat terbatas. Secara umum koefisian

determinasi untuk data silang (crossection) relatif rendah karena adanya

variansi yang besar antara masing-masing pengamatan, sedangkan untuk

data runtun waktu (time series) biasanya mempunyai nilai koefisien

determinasi yang tinggi (Ghozali, 2013: 97).

Untuk mengetahui besarnya koefisien determinasi (R²) masing-

masing variabel independen terhadap variabel dependen dapat dilihat dari

hasil kuadrat (pangkat dua) koefisien korelasi parsial. Sedangkan untuk

menguji variabel mana yang signifikan dapat dilihat dari koefisin

determinasi parsial yang terbesar dari enam variabel independen, karena

variabel independen dalam penelitian ini lebih dari satu, maka yang

digunakan adalah R² (Ghozali, 2013: 98).

5. Uji f test

Uji statistik F menunjukkan apakah semua variabel independen

atau variabel bebas yang dimasukkan dalam model mempunyai pengaruh

secara simultan terhadap variabel dependen. Uji ini bertujuan untuk

menentukan signifikan pengaruh variabel independen secara bersama-

sama terhadap variabel dependen. Uji simultan menggunakan uji F,

52

apabila nilai prob F<tingkat signifikansi 10% (0,10) dapat disimpulkan

variabel independen secara bersama-sama berpengaruh signifikan

terhadap variabel dependen (Ghozali, 2013: 98).

6. Uji t test

Uji ini dilakukan untuk mengetahui pengaruh dari tiap-tiap

variabel bebas (dana pihak ketiga, inflasi dan suku bunga) terhadap

variabel terikat (profitabilitas).Hipotesis nol (Ho) yang hendak diuji

adalah apakah suatu parameter (bi) sama dengan nol, atau Ho : bi = 0.

Artinya variabel independen bukan merupakan penjelas yang signifikan

terhadap variabel dependen. Hipotesis alternatifnya (Ha) parameter suatu

variabel tersebut merupakan variabel dependen. Uji parsial menggunakan

uji t, apabila nilai p-value < tingkat signifikansi 5% dapat disimpulkan

terdapat pengaruh yang signifikan dari masing-masing variabel bebas

terhadap variabel terikat (Ghozali, 2013: 101).

H. Alat Analisis

Penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif dimana data dapat

dinyatakan dalam bentuk angka, maka akan dengan mudah untuk

diaplikasikan ke dalam olah data SPSS. Sistem yang digunakan dalam

penelitian ini adalah program komputerSPSS versi 23. Analisis ini

memberikangambaran (deskripsi) tentang suatu data yang selanjutnya akan di

interpretasikan dalam pembahasan.

53

BAB IV

ANALISIS DATA

A. Deskripsi Objek Penelitian

Objek dalam penelitian ini adalah laporan keuangan yang terdapat di

dalam annual report (laporan tahunan triwulan) pada Bank Umum Syariah

(BUS) yang terdiri dari 10 bank yaitu Bank Muamalat Indonesia, Bank BNI

Syariah, Bank BRI Syariah, Bank Syariah Mandiri, Bank Panin Dubai

Syariah, Bank Mega Syariah, Bank BCA Syariah, Bank Bukopin Syariah,

Bank Victoria Syariah. Data laporan tahunan diperoleh dari website bank

yang menjadi sempel yaitu,Bank Muamalat Indonesia, Bank BNI Syariah,

Bank BRI Syariah, Bank Syariah Mandiri, Bank Panin Dubai Syariah, Bank

Mega Syariah, Bank BCA Syariah, Bank Bukopin Syariah, Bank Victoria

Syariah pada tahun 2016-2017. Penelitian ini akan menganalisis mengenai

pengaruh dana pihak ketiga, inflasi terhadap profitabilitas.

B. Analisis Data

1. Uji Diskriptif

Statistik deskriptif memberikan gambaran umum tentang objek

penelitian yang dijadikan sampel penelitian. Dengan memberikan

penjelasan tentang statistik deskriptif diharapkan dapat memberikan

gambaran awal tentang masalah yang diteliti.

54

Tabel 4.1

Uji Statistik Deskritif

Sumber : Data sekunder yang Diolah SPSS, 2018

Output data diolah menunjukan data observasi (n) 80 data. Total

ROA terkecil yang di peroleh sebesar 0,02, sedangkan ROA terbesar

(maksimum) sebesar 2,69. rata rata total ROA adalah sebesar 0,9901

dengan standar deviasi 0,58845.

Rata rata Inflasi dari tahun 2016-2017 sebesar 3,6625. Inflasi

terkecil atau minimum sebesar 3,02 dan inflasi tertinggi atau maksimum

sebesar 4,45. Dengan standar deviasi sebesar 0,49536.

Rata rata dana pihak ketiga dari tahun 2016-2017 sebesar

1.105.285.695. Dana pihak ketigaterkecil atau minimum sebesar

141.878.000 dan dana pihak ketiga tertinggi atau maksimum sebesar

5.496.154.090. Dengan standar deviasi sebesar 12.888.749.433.

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Dpk 80 141878000.00

54961540900.

00

11052856953.

7500

12888749433.

73553

inflasi 80 3.02 4.45 3.6625 .49536

bunga 80 4.25 5.50 4.8125 .41243

Roa 80 .02 2.69 .9901 .58845

Valid N (listwise) 80

55

Rata-rata Suku Bunga dari tahun 2016-2017 sebesar 4,8125.

Suku Bungaterkecil atau minimum sebesar 4,25 dan suku bunga

tertinggi atau maksimum sebesar 5,50. Dengan standar deviasi sebesar

0,41243.

2. Pengujian Asumsi Klasik

a. Uji Normalitas

Uji normalitas bertujuan untuk menguji apakah dalam model

regresi, variabel terikat dan bebas keduanya memiliki distribusi

normal atau tidak. Uji normalitas digunakan untuk mengetahui suatu

populasi suatu data dapat dilakukan dengan analisis grafik. Salah

satu cara termudah untuk melihat normalitas residual adalah dengan

melihat grafik histogram dan normal probability plot yang

membandingkan distribusi kumulatif dari data sesungguhnya dengan

distribusi kumulatif dari distribusi normal. Jika distribusi data

residual normal, maka garis yang menggambarkan data

sesungguhnya akan mengikuti garis diagonalnya. Model regresi yang

baik adalah memiliki distribusi normal atau mendekati normal

(Ghozali, 2013: 147).

Uji normalitas dilakukan untuk mengetahui variabel

dependen dan independen berdistribusi dengan normal atau tidak.

Dalam penelitian ini metode yang digunakan adalah Kolmogrov-

Smirnov. Apabila signifikasi lebih besar dari signifikansi 0,05

(sig>α) maka data tersebut berdistribusi normal.

56

Tabel 4.2

Hasil Uji Normalitas

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized

Residual

N 80

Normal Parametersa,b

Mean ,0000000

Std. Deviation ,56107688

Most Extreme Differences Absolute ,089

Positive ,089

Negative -,042

Test Statistic ,089

Asymp. Sig. (2-tailed) ,188c

a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

c. Lilliefors Significance Correction.

Sumber : data sekunder yang diolah SPSS 2018

Dari uji normalitas pada tabel diatas yang telah dilakukan

pada data diperoleh Asymp. Sig (2-tailed) yaitu sebesar 0.188. nilai

tersebut lebih besar dari 0,05. Hal ini dapat di simpulkan bahwa data

terdistribusi normal.

b. Uji Multikolinieritas

Uji ini dilakukan untuk mengetahui ada tidaknya

multikoliniearitas dalam model regresi. Untuk mendeteksi ada

tidaknya multikoliniearitas yakni dengan melihat Tolerence Value

dan Variance Inflation Factor (VIF).Apabila nilai Tolerance Value

lebih besar dari 0.10 dan VIF kurang dari 10 maka tidak terjadi

multikoliniearitas dalam model regresi tersebut.

57

Tabel 4.3

Hasil Uji Multikolinieritas

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

T Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleranc

e VIF

1 (Constant

) 2,574 1,091 2,359 ,021

Dpk -,110 ,042 -,291 -2,649 ,010 ,990 1,010

Inflasi ,091 ,133 ,077 ,688 ,494 ,957 1,045

Bunga -,048 ,160 -,034 -,301 ,764 ,950 1,053

a. Dependent Variable: roa

Sumber : Data sekunder yang Di Olah SPSS, 2018

Pada table di atas dapat di lihat bahwa tidak ada variabel

independen yang memiliki nilai Tolerance Value kurang dari 0.10

dan VIF lebih dari 10, maka dapat di simpulkan tidak ada

multikoliniearitas dalam model regresi.

c. Uji Autokorelasi

Uji ini menggunakan metode Durbin-Watson

(DW).Pengujian autokorelasi dilakukan dengan cara menggunakan

tabel Durbin-Watsonpada tingkat signifikansi 5% untuk

mengetahui nilai dL dan dU dari model regresi.

58

Tabel 4.4

Hasil Uji Autokorelasi setelah penyembuhan

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate Durbin-Watson

1 ,610a ,372 ,364 ,44690127 2,167

a. Predictors: (Constant), lag_res

b. Dependent Variable: Unstandardized Residual

Sumber : Data sekunder yang Diolah SPSS, 2018

Tabel 4.5 diatas merupakan tabel hasil dari uji autokorelasi

dengan metode penyembuhan menggunakan transformasi lag_res.

Dari hasil pengolahan di atas menunjukkan Durbin Watson sebesar

2,167. Sesuai pada tabel Durbin Watson. K = 3, N=80 dengan dL

sebesar 1.5600 dan dU sebesar 1.7153 dan 4-dU sebesar 2.2847.

Maka nilai Durbin Watson sebesar 2,167 terletak diantara nilai dU

dan 4-dU, yang kesimpulannya dalam regresi tersebut tidak terjadi

autokorelasi.

d. Uji Heteroskedastisitas

Uji heteroskedastistas bertujuan menguji apakah dalam

model regresi terjadi ketidaksamaan variance dan residual atau

pengamatan ke pengamatan lain. Jika variance dari residual satu

pengamat lain tetap, maka disebut heteroskedastisitas dan jika

heteroskedastisitas. Model regresi yang baik adalah

homokesdasititas (Ghozali, 2013: 139). Apabila nilai Sig lebih dari

59

0,05 maka tidak terjadi heteroskedastisitas. Dalam uji ini

menggunakan uji park. Berikut adalah hasil uji heteroskedastistas:

Tabel 4.5

Hasil Uji Heteroskedastisitas

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardize

d

Coefficients

T Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta

Toleranc

e VIF

1 (Constant

) -3,592 3,672 -,978 ,331

Dpk ,248 ,140 ,197 1,778 ,079 ,990 1,010

Inflasi ,316 ,447 ,080 ,706 ,482 ,957 1,045

Bunga -,786 ,539 -,165 -1,459 ,149 ,950 1,053

a. Dependent Variable: LnU2i

Sumber : Data sekunder yang Diolah SPSS 2018

Dari grafik diatas terlihat nilai Sig. lebih dari 0.05. hal ini

dapat disimpulkan bahwa tidak terjadi heteroskedastisitas pada

model regresi.

3. Koefisien Determinasi (R²)

Koefisien determinasi (R²) mengukur seberapa jauh kemampuan

model dalam menerangkan variabel-variabel Profitabilitas (ROA). Nilai

determinasi 0 dan 1. Nilai R² yang mendekati satu berarti variabel

independen penelitian memberikan hampir semua informasi yang di

butuhkan untuk meprediksi variasi Profitabilitas (ROA). Hasil

determinsai dapat di lihat sebgai berikut;

60

Tabel 4.6

Hasil Uji Koefisien Determinasi

Sumber : Data sekunder yang Diolah SPSS 2018

Kelemahan mendasar penggunaan koefisien determinasi adalah

bias terhadap jumlah variabel independen yang di masukan ke dalam

model. Oleh karena itu, dianjurkan menggunakan Adjusted R² pada saat

mengevaluasi model regresi terbaik (Ghozali, 2013: 87). Dari tabel

koefisien determinasi di atas dapat di lihat bahwa angka koefisien

korelasi (R²) sebesar 0,076. Hal ini berarti hubungan antar variabel

independen dengan variabel dependen sebesar 7,6%.

Hasil perhitungan statistik ini berarti bahwa kemampuan variabel

independen dalam menerangkan variasi perubahan variabel dependen

sebesar 7,6% sedangkan sisanya 92,4% diterangkan oleh faktor-faktor

lain diluar model regresi yang di analisis.

4. Uji Simultan (F)

Uji F menunjukan semua variabel independen yang dimasukan ke

dalam model mempunyai pengaruh secara bersama sama terhadap

variabel dependen. Hasil perhitungan Uji F adalah sebagai berikut:

Model Summary

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate

1 .366a .134 .076 .56576

a. Predictors: (Constant), inflasi_z, dpk, bunga, dpk_z, inflasi

61

Tabel 4.7

Hasil Uji F

Sumber : Data sekunder yang diolah SPSS 2018

Dari perhitungan uji F dapat diketahui bahwa nilai F 2,293

dengan nilai signifikan 0,054 yang lebih besar dari 0,10. Hal ini

menunjukan bahwa semua variabel independen yaitu dana pihak ketiga,

inflasi berpengaruh signifikan secara simultan (bersama-sama) terhadap

profitabilitas dengan tingkat signifikansi sebesar 10%.

5. Uji Signifikansi Individual (Uji Statistik t)

Tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui seberapa jauh

pengaruh variabel independen secara individual dalam menjelaskan

variasi variabel dependen (Ghozali, 2013: 88).

ANOVAa

Model

Sum of

Squares df Mean Square F Sig.

1 Regression 3.670 5 .734 2.293 .054b

Residual 23.686 74 .320

Total 27.356 79


b. Predictors: (Constant), inflasi_z, dpk, bunga, dpk_z, inflasi

62

Tabel 4.8

Hasil Uji t

Sumber : Data sekunder diolah SPSS 2018

Berdasarkan hasil uji t di atas.terbukti bahwa variabel dana pihak

ketiga berpengaruh positif dan signifika terhadap profitabilitas. Variabel

inflasi memiliki tidak berpengaruh terhadap profitabilitas. Sedangkan

variabel suku bunga tidak berpengaruh terhadap profitabilitas.

Berikut ini dijelaskan hasil perhitungan uji t masing-masing variabel:

1. H1 : Dana Pihak Ketiga berpengaruh positif dan signifikan terhadap

profitabilitas

Berdasarkan hasil uji t diketahui bahwa hipotesis pertama

mengenai variabel dana pihak ketiga nilai B adalah -0,175

sedangkan nilai signifikansi dana pihak ketiga sebesar 0,682 dimana

nilai ini lebih besar dari 0,05 sehingga dapat dikatakan bahwa

variabel dana pihak ketiga berpengaruh negatif signifikan terhadap

Coefficientsa

Model

Unstandardized Coefficients

Standardized

Coefficients

T Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) 6.704 11.295 .594 .555

dpk -.175 .425 -.500 -.411 .682

inflasi -.688 2.268 -.579 -.303 .763

bunga -.845 2.295 -.592 -.368 .714

dpk_z .010 .089 .169 .117 .907

inflasi_z .158 .452 .863 .350 .728


63

profitabilitas. Sehingga dapat di simpulkan bahwa hipotesis pertama

(H1) ditolak.

2. H2 : Inflasi berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas

Berdasarkan hasil uji t diketahui bahwa hipotesis kedua

mengenai variabel inflasi nilai B adalah 0,688 sedangkan nilai

signifikansi sebesar 0,763 dimana nilai ini lebih besar dari 0,05

sehingga dapat dikatakan bahwa variabel inflasi tidak berpengaruh

terhadap profitabilitas. Sehingga dapat di simpulkan bahwa hipotesis

pertama (H2) ditolak.

3. H3 : Suku bunga mampu memoderasi pengaruh Dana Pihak Ketiga


Hipotesis ketiga mengenai variabel suku bunga memoderasi

dana pihak ketiga di ketahui bahwa nilai B adalah 0,010 hal ini

berarti dana pihak ketiga yang di moderasi suku bunga berpengaruh

positif terhadap profitabilitas. Dengan nilai signifikansi 0.907

dimana nilai ini lebih besar dari 0,05 sehingga dapat dikatakan

bahwa suku bunga tidak mampu memoderasi pengaruh dana pihak

ketiga terhadap profitabilitas.

Hasil analisis regresi menunjukan bahwa dana pihak ketiga

yang di moderasi oleh suku bunga berpengaruh positif dan tidak

signifikan terhadap profitabilitas. Artinya suku bunga tidak

memediasi dana pihak ketiga, dapat di simpulkan bahwa hipotesis

ketiga (H3) ditolak.

64

4. H4 : Suku bunga mampu memoderasi pengaruh inflasi terhadap

profitabilitas.

Hipotesis keempat mengenai variabel inflasi yang di

moderasi oleh suku bunga diketahui bahwa nilai B 0,158 hal ini

berarti nilai inflasi yang di moderasi oleh suku bunga berpengaruh

positif terhadap profitabilitas. Dengan nilai signifikansi adalah 0,728

dimana nilai ini lebih besar dari 0,05 sehingga dapat dikatakan

bahwa variabel inflasi yang di moderasi oleh suku bunga tidak

signifikan terhadap profitabilitas.

Hasil analisis regresi menunjukan bahwa inflasi yang di

moderasi oleh suku bunga berpengaruh tidak signifikan terhadap

profitabilitas. Suku bunga tidak dapat memediasi inflasi, sehingga

dapat di simpulkan bahwa hipotesis keempat (H4) ditolak.

C. Pembahasan

1. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap Profitabilitas

Berdasarkan analisis data dan pengujian hipotesis yang

telah dilakukan dalam penelitian ini, dapat di ketahuia bahwa dana

pihak ketiga berpengaruh postif tidak signifikan terhadap Profitabilitas.

Dikarenakan produk DPK ini belum mampu menjadi pilihan masyarakat

dengan motif perolehan imbal hasil karena kurang liquid sehingga

masyarakat tidak leluasa melakukan penambahan atau penarikan

sewaktu waktu. Dan kebijakan yang terkait dengan kegiatan

penghimpunan DPK bank yang terdiri dari tabungan dan deposito harus

65

lebih pro aktif sehingga dengan semakin meningkatnya volume kedua

produk simpanan. Namun dengan indikasi bahwa dana pihak ketiga di

salurkan kembali ke masyarakat dalam bentuk pembiayaan maka akan

meningkatkan ROA. Penyebab lainnya adalah motif masyarakat yang

menggunakan deposito bukan atas dasar alasan investasi namun lebih

kearah keamanan dana (safety), kepraktisan, dan kepastian jangka waktu.

Penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh William

(2013) yang menemukan bahwa Dana Pihak Ketiga tidak berpengaruh

terhadap ROA. Tetapi berbeda dengan penelitian Suardika dan Angraeni

(2014) menemukan bahwa penelitian menunjukkan bahwa DPK

berpengaruh positif dan merupakan variabel yang paling berpengaruh

terhadap profitabilitas

2. Pengaruh Inflasi terhadap Profitabilitas

Berdasarkan analisis data dan pengujian hipotesis yang telah

dilakukan dalam penelitian ini, dapat di ketahui bahwa inflasi

berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap profitabilitas hasil

penelitian ini mendukung penelitian Wibowo & Syaichu (2013). Inflasi

dapat berpengaruh buruk bagi perekonomian. Apabilaterjadi inflasi yang

parah tak terkendali (hiperinflasi) maka keadaan perekonomian menjadi

kacau dan perekonomian dirasakan lesu. Hal ini mengakibatkan minat

masyarakatuntuk menabung, atau berinvestasi dan berproduksi menjadi

berkurang. Harga meningkat dengan cepat, masyarakat akan kewalahan

menanggung dan mengimbangi harga kebutuhan sehari-hari yang terus

66

meroket.Bagi perusahaan sebuah inflasi menyebabkan naiknya biaya

produksi maupun operasional mereka sehingga pada akhirnya merugikan

bank itu sendiri. Inflasi berpotensi mengerek bunga kredit. Kenaikan

bunga kredit tentu akan menghambat pertumbuhan kredit itu sendiri.

Sementara pendapatan dari sektor kredit akan menjadi kecil. Hal ini

berimbas kepada profitabilitas bank yang bersangkutan.

3. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap Profitabilitas yang di

moderasi oleh Suku Bunga


dilakukan dalam penelitian ini, dapat di ketahui bahwa Dana Pihak

Ketiga berpengaruh tidak signifikan terhadap profitabilitas dan suku

bunga tidak memoderasi variabel Dana Pihak Ketiga hasil penelitian ini

mendukung penelitian Novitasari (2016) tingkat suku bunga tidak

mampu memoderasi dengan memperkuat pengaruh dana pihak ketiga


4. Pengaruh Inflasi terhadap Profitabilitas yang di moderasi oleh Suku

Bunga


dilakukan dalam penelitian ini, dapat di ketahui bahwa B sebesar 0,033

dan nilai sig sebesar 0.129 yang berarti suku bunga sebagai variabel

moderasi menunjukkan pengaruh positif dan tidak signifikan terhadap

profitabilitas. Dapat di simpulkan bahwa suku bunga tidak dapat

memediasi pengaruh inflasi terhadap profitabilitas.

67

BAB V

PENUTUP

A. Kesimpulan

Berdasarkan hasil penelitian yang telahdilakukan mengenai

pengaruh dana pihak ketiga dan inflasi terhadap profitabilitas bank umum

syariah dengan suku bunga sebagai variable moderasi. Maka dapat di tarik

kesimpulan sebagi berikut:

1. Variabel dana pihak ketiga tidak berpengaruh terhadap profitabilitas bank

umum syariah pada tahun 2016-2017.

2. Variabel inflasi tidak berpengaruh terhadap profitabilitas bank umum

syariah pada tahun 2016-2017.

3. Variabel suku bunga tidak memoderasi pengaruh dana pihak ketiga

terhadap profitabilitas bank umum syariah pada tahun 2016-2017.

4. Variabel suku bunga tidak memoderasi antara variable Inflasi dengan

profitabilitas bank umum syariah pada tahun 2016-2017.

B. Saran

Berdasarkan hasil penelitian yang telah dilakukan, mengenai

pengaruh Dana Pihak Ketiga dan Inflasi terhadap Profitabilitas Bank Umum

Syariah dengan Suku Bunga sebagai variable moderasi diajukan saran

sebagai berikut:

68

1. Bagi Bank UmumSyariah

a. Memperbaiki efisiensi dalam operasionalnya dan dalam inovasi

terbaru karena semakin lama suatu perusahaan akan mengalami

kejenuhan yang akan mengakibatkan menurunkan laba.

b. Meningkatkan pendapatan melalui perputaran dana pihak ketiga

dimana hal tersebut akan meningkatkan atau profitabilitas perusahaan.

2. Bagi penelitian selanjutnya

a. Dalam penelitian selanjutnya diharapkan dapat menambah jumlah

variable independen untuk mempengaruh variable dependennya.

b. Memperluas objek dalam penelitian. Diharapkan untuk kedepannya

tidak hanya dalam lingkup perbankan syariah saja.

DAFTAR PUSTAKA

Aini , Nur. 2017. Pengaruh Inflasi, Nilai Kurs, Tingkat Bagi Hasil dan Jumlah

Kantor Terhdapa Total Pembiayaan Dengan Dana Pihak Ketiga sebagai

Variabel Mediasi (studi Kasus pada Bank Umum Syariah di Indonesia

Periode 2012-2016. Skripsi.IAIN Salatiga.

Badruzaman, Najahi . 2009. Analisis Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Tingkat bagi

hasil, Sertifikat Wadiah Bank Indonesia Terhadap Pembiayaan Pada Bank

Syariah di Indonesia. Skripsi. Jakarta: UIN Syarif Hidayatullah.

Brigham, Eugene F. dan Joel F. Houston. 2011. Dasar-dasar Manajemen

Keuangan. Edisi 11. Jakarta: Salemba Empat.

Dendawijaya, Lukman. 2005. Manajemen Perbankan. Jakarta: Ghalia Indonesia.

Endraswati, H., Suharjanto, D., & Krismiaji. (2014). Board of Directors and

Remuneration in Indonesian Banking. GTSF Journal On Business Review

(GBR), 3 (3):40-45

Endraswati, H. (2018). Gender Diversity in Board of Directions and Firm

Performance: A Study in Indonesia Sharia Banks. Review of Integrative

Business and Economics Research, Vol 7, Supplementary Issue 1.

Fauziah, Ravika 2012. Analisis Pengaruh Inflasi Terhadap Tingkat Profitabilitas

Bank Muamalat Indonesia Dan Bank Central Asia (Bca) Tahun 2007-201.

Jurnal Akuntansi Fakultas Ekonomi. Universitas Negeri Surabaya

Fitria, Nurraini Indah Arum . 2017. Pengaruh Kecukupan Modal, Non Performing

Finance, Dana Pihak Ketiga dan Inflasi Terhadap Pembiayaan Bank Syariah

di Indonesia (Studi Kasus Bank Umum Syariah Tahun 2012-2016).Skripsi.

IAIN Salatiga.

Harmono. 2009. Manajemen Keuangan. Jakarta: Sinar Grafika Offset.

Hidayati, Amalia Nuril. 2014. Pengaruh inflasi, bi rate dan kurs Terhadap

profitabilitas bank syariah di Indonesia.Skripsi.IAIN Tulungagung.

Kalengkongan , Glenda.Tingkat Suku Bunga Dan Inflasi Pengaruhnya Terhadap

Return On Asset (Roa) Pada Industri Perbankan Yang Go Public Di Bursa

68

Efek Indonesia. Fakultas Ekonomi dan Bisnis Jurusan Manajemen

Universitas Sam Ratulangi Manado.

Kasmir. 2014. Analisa Laporan Keuangan. Jakarta: Rajawali Press.

Muhammad. 2013. Manajemen Keuangan Syariah. Yogyakarta.

Muliyansyah, Predi. 2012. Pengaruh Inflasi, Bi Rate Dan Kurs Terhadap

Profitabilitas Bank Syariah Di Indonesia. Jurnal Fakultas Ekonomi Program

Studi Ilmu Ekonomi. Universitas Indonesia.

Mulyadi. 2001. Akuntansi Manajemen Cetakan Ke Tiga. Salemba Empat. Jakarta.

Munawir, Drs. S. 2010. Analisa Laporan KeuanganEdisi Keempat. Yogyakarta.

Liberty

Najmudin. 2011. Manajemen Keuangan Dan Aktualisasi Syar’iyyah Modern. .

Yogyakarta: Andi Offset.

Novitasari, Ni Luh Gde. 2016. Pengaruh Dana Pihak Ketiga terhadap

Profitabilitas dengan Kredit yang Disalurkan dan Tingkat Suku Bunga

sebagai Variabel Pemoderasi. Universitas Mahasaraswati Denpasar .

Petronila, T.A dan Mukhlasin. 2003. Pengaruh Profitabilitas Perusahaan Terhadap

Ketepatan Waktu Pelaporan Keuangan Dengan Opini Audit Sebagai

Moderating Variabel. Jurnal Ekonomi Dan Bisnis PP. 17-26.

Prabowo, Yusdianto. 2004. Akuntansi Perpajakan Terapan. Jakarta: Gramedia

Widiasarana Indonesia.

Pramuka, Bambang Agus. 2010. Faktor-Faktor yang Berpengaruh Terhadap

Tingkat Profitabilitas Bank Umum Syariah. Purwokerto: Universitas Jendral

Soedirman.

Raharjaputra, Hendra S. 2009. Manajemen Keuangan Dan Akuntansi. Jakarta:

Salemba Empat.

Riyanto, Bambang. 2011. Dasar-dasar Pembelanjaan Perusahaan. Yogyakarta:

Yayasan Badan Penerbit Gadjah Mada.

Rodoni, Ahmad dan Herni Ali. 2010. Manajemen Keuangan. Edisi Pertama.

Jakarta: Penerbit Mitra Wacana Media.

Sahara, Ayu Yanita. 2013. Analisis Pengaruh Inflasi, Suku Bunga BI, dan Produk

Domestik Bruto Terhadap Return On Asset (ROA) Bank Syariah Di

Indonesia. Jurusan manajemen, fakultas ekonomi, universitas negeri

surabaya . Jurnal Ilmiah Mahasiswa Univeritas Surabaya Vol.4 No.1.

Sari, Sinta Karunia. 2013. Pengaruh dana pihak ketiga, LDR, Bi Rate sebagai

variabel moderasi terhadap kinerja keuangan pada BPR. Artikel Ilmiah.

Sekolah tinggi ilmu ekonomi perbanas. Surabaya.

Sartono, Agus. 2008. Manajemen Keuangan (Teori dan Aplikasi)Edisi Keempat.

Yogyakarta : BPFE UGM.

Sitanggang, J. P. 2013. Manajemen Keuangan Perusahaan Lanjutan. Edisi ke 1.

Jakarta: Mitra Wacana Media.

Suardhika, Made Sadha dan Made Ria Anggraeni. 2014. Pengaruh Dana Pihak

Ketiga, Kecukupan Modal, Risiko Kredit Dan Suku Bunga Kredit Pada

Profitabilitas: Bali: Universitas Udayana Bali.

Sudarsi, Sri. 2002. Manajemen Keuangan Edisi 3. Jakarta: Mitra Wacara.

Sugiyono. 2002. Statistik Untuk Penelitian. Bandung: CV Alfabeta.

Sukma, Yoli Lara. 2013. Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Kecukupan Modal dan

Resiko Kredit terhadap Profitabilitas (Perusahaan Perbankan yang

Terdaftar di BEI). Padang : Universitas Negeri Padang.

Sundjaja, Ridwan dan Inge Barlian.2003. Manajamen Keuangan II. Diterbitkan

atas kerja sama penulis dengan Yayasan Astra Honda Motor.

Sutrisno. 2007. Manajemen Keuangan Teori, Konsep, dan Aplikasi. Cetakan

Pertama. Ekonisia. Yogyakarta.

Tangkilisan, Hessel Nogi S. 2003. Manajemen Keuangan Bagi Analisis Kredit

Perbankan Mengelola Kredit Berbasis Good Corporate

Governance.Yogyakarta: Balairung&Co.

Wahdany, Meirisa F. 2015. Analisis Pengaruh Pembiayaan Murabahah,

Pembiayaan bagi hasil dan Pembiayaan Qard Terhadap Perubahan Laba

Bersih Pada Bank syariah. Skripsi. Jember: Fakultas Ekonomi Universitas

Jember.

Warsono. 2003. Manajemen Keuangan Perusahaan. Malang: Bayu Media

Publishing.

Wibowo, Edhi Satriyo dan Muhammad Syaichu. 2013. Analisis Pengaruh Suku

Bunga, Inflasi, Car, Bopo, Npf Terhadap Profitabilitas Bank Syariah,

SemarangUniversitas Diponegoro.

William, John. 2012. Penyaluran Dana Pihak Ketiga dan Suku Bunga sebagai

varibel moderasi terhadpa Profitabilitas Bank. Surabaya: STIE perbanas

Surabaya.

www.ojk.go.id

www.bi.go.id

www.bnisyariah.co.id

www.brisyariah.co.id

www.syariahmandiri.co.id

www.bankacehsyariah.co.id

www.bankmegasyariah.co.id

www.bcasyariah.co.id

www.bankmuamalat.co.id

www.bankbjbsyariah.co.id

www.maybanksyariah.co.id

www.bukopinsyariah.co.id

http://www.ojk.go.id/

http://www.bi.go.id/

http://www.bnisyariah.co.id/

http://www.brisyariah.co.id/

http://www.syariahmandiri.co.id/

http://www.bankacehsyariah.co.id/

http://www.bankmegasyariah.co.id/

http://www.bcasyariah.co.id/

http://www.bankmuamalat.co.id/

http://www.bankbjbsyariah.co.id/

http://www.maybanksyariah.co.id/

http://www.bukopinsyariah.co.id/

LAMPIRAN-LAMPIRAN

ANALISIS DESKRIPTIF

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Dpk 80 141878000.00

54961540900.0

0

11052856953.7

500

12888749433.7

3553

Inflasi 80 3.02 4.45 3.6625 .49536

Bunga 80 4.25 5.50 4.8125 .41243

Roa 80 .02 2.69 .9901 .58845

Valid N (listwise) 80

NORMALITAS

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized

Residual

N 80

Normal Parametersa,b

Mean ,0000000

Std. Deviation ,56107688

Most Extreme Differences Absolute ,089

Positive ,089

Negative -,042

Test Statistic ,089

Asymp. Sig. (2-tailed) ,188c

a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

c. Lilliefors Significance Correction.

MULIKOLINIERITAS

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig.

Collinearity Statistics

B Std. Error Beta Tolerance VIF

1 (Constant) 2,574 1,091 2,359 ,021

Dpk -,110 ,042 -,291 -2,649 ,010 ,990 1,010

Inflasi ,091 ,133 ,077 ,688 ,494 ,957 1,045

Bunga -,048 ,160 -,034 -,301 ,764 ,950 1,053


AUTOKORELASI

Model Summaryb

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate Durbin-Watson

1 ,610a ,372 ,364 ,44690127 2,167

a. Predictors: (Constant), lag_res

b. Dependent Variable: Unstandardized Residual

HETEROSKEDASTISITAS

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

T Sig.

Collinearity Statistics

B Std. Error Beta Tolerance VIF

1 (Constant) -3,592 3,672 -,978 ,331

dpk ,248 ,140 ,197 1,778 ,079 ,990 1,010

inflasi ,316 ,447 ,080 ,706 ,482 ,957 1,045

bunga -,786 ,539 -,165 -1,459 ,149 ,950 1,053

a. Dependent Variable: LnU2i

ANALISIS REGRESI BERGANDA

Coefficientsa

Model

Unstandardized Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) 6.704 11.295 .594 .555

dpk -.175 .425 -.500 -.411 .682

inflasi -.688 2.268 -.579 -.303 .763

bunga -.845 2.295 -.592 -.368 .714

dpk_z .010 .089 .169 .117 .907

inflasi_z .158 .452 .863 .350 .728


UJI SIMULTAN

ANOVAa

Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.

1 Regression 3.670 5 .734 2.293 .054b

Residual 23.686 74 .320

Total 27.356 79


b. Predictors: (Constant), inflasi_z, dpk, bunga, dpk_z, inflasi

RSQUARE

Model Summary

Model R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate

1 .366a .134 .076 .56576

a. Predictors: (Constant), inflasi_z, dpk, bunga, dpk_z, inflasi

No Nama Bank Tahun DPK INFLASI BUNGA ROA

1 BCA Syariah 2016 T1 203146000 4.45 5.5 0.76

BCA Syariah 2016 T2 141878000 3.45 5.25 0.9

BCA Syariah 2016 T3 232021000 3.07 5 1

BCA Syariah 2016 T4 556269000 3.02 4.75 1.13

BCA Syariah 2017 T1 768831000 3.61 4.75 0.99

BCA Syariah 2017 T2 528921000 4.37 4.75 1.05

BCA Syariah 2017 T3 710173000 3.72 4.25 1.12

BCA Syariah 2017 T4 686591000 3.61 4.25 1.17

2 BNI Syariah 2016 T1 8590743000 4.45 5.5 1.65

BNI Syariah 2016 T2 7413361000 3.45 5.25 1.59

BNI Syariah 2016 T3 8524599000 3.07 5 1.53

BNI Syariah 2016 T4 5083380000 3.02 4.75 1.44

BNI Syariah 2017 T1 593858000 3.61 4.75 1.4

BNI Syariah 2017 T2 565324300 4.37 4.75 1.48

BNI Syariah 2017 T3 5867611000 3.72 4.25 1.44

BNI Syariah 2017 T4 9503595000 3.61 4.25 1.31

3 BRI Syariah 2016 T1 20015305000 4.45 5.5 0.99

BRI Syariah 2016 T2 20015306000 3.45 5.25 1.03

BRI Syariah 2016 T3 20457603000 3.07 5 0.98

BRI Syariah 2016 T4 18823726000 3.02 4.75 0.95

BRI Syariah 2017 T1 19619607000 3.61 4.75 0.65

BRI Syariah 2017 T2 11555813000 4.37 4.75 0.71

BRI Syariah 2017 T3 1876704100 3.72 4.25 0.82

BRI Syariah 2017 T4 24147202000 3.61 4.25 0.51

4 Mega Syariah 2016 T1 303167000 4.45 5.5 1.18

Mega Syariah 2016 T2 592761000 3.45 5.25 0.99

Mega Syariah 2016 T3 856897000 3.07 5 0.24

Mega Syariah 2016 T4 915128000 3.02 4.75 0.29

Mega Syariah 2017 T1 515095000 3.61 4.75 1.21

Mega Syariah 2017 T2 412734000 4.37 4.75 1.21

Mega Syariah 2017 T3 588587000 3.72 4.25 0.34

Mega Syariah 2017 T4 742151000 3.61 4.25 0.3

5 Bank Muamalat 2016 T1 41943006000 4.45 5.5 0.25

Bank Muamalat 2016 T2 40462078000 3.45 5.25 0.25

Bank Muamalat 2016 T3 40649664000 3.07 5 0.13

Bank Muamalat 2016 T4 38510044000 3.02 4.75 0.22

Bank Muamalat 2017 T1 38357719000 3.61 4.75 0.15

Bank Muamalat 2017 T2 39696425000 4.37 4.75 0.12

Bank Muamalat 2017 T3 37115801000 3.72 4.25 0.11

Bank Muamalat 2017 T4 39926966000 3.61 4.25 0.11

6 Mandiri Syariah 2016 T1 12669035000 4.45 5.5 0.56

Mandiri Syariah 2016 T2 13012388000 3.45 5.25 0.62

Mandiri Syariah 2016 T3 14194688000 3.07 5 0.6






7 Bukopin Syariah 2016 T1 4583613000 4.45 5.5 1.13

Bukopin Syariah 2016 T2 4881093000 3.45 5.25 1

Bukopin Syariah 2016 T3 5156549000 3.07 5 0.99

Bukopin Syariah 2016 T4 5001552000 3.02 4.75 0.76





8 Bank Aceh Syariah 2016 T1 1768066000 4.45 5.5 1.33

Bank Aceh Syariah 2016 T2 1855681000 3.45 5.25 1.3

Bank Aceh Syariah 2016 T3 13929128000 3.07 5 0.41






9

Jabar Banten

Syariah 2016 T1 6031170000 4.45 5.5 0.9

Jabar Banten

Syariah 2016 T2 5827952000 3.45 5.25 0.94

Jabar Banten

Syariah 2016 T3 5660161000 3.07 5 1.15

Jabar Banten

Syariah 2016 T4 5800973000 3.02 4.75 1.9

Jabar Banten

Syariah 2017 T1 5857383000 3.61 4.75 1.39

Jabar Banten

Syariah 2017 T2 6047824000 4.37 4.75 1.34

Jabar Banten

Syariah 2017 T3 5962371000 3.72 4.25 1.42

Jabar Banten

Syariah 2017 T4 6565561000 3.61 4.25 2.69

10 Maybank Syariah 2016 T1 856651000 4.45 5.5 1.9

Maybank Syariah 2016 T2 997143000 3.45 5.25 1.02

Maybank Syariah 2016 T3 856271000 3.07 5 1.38


pengaruh dana pihak ketiga dan inflasi terhadap...

Documents