· jumlah 328,077 100.0 4,765,503,926 100.0 d. polisi pengagihan pendapatan tabung ... nama tabung...

TAHUNAN

1 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014 1

ISI KANDUNGAN

I. Maklumat Tabung

II. Prestasi Tabung

III. Laporan Pengurus

IV. Penyata Pengurus

V. Penyataan Pemegang Amanah

VI. Laporan Juruaudit

VII. Penyata Kewangan

A. PenyataUntungatauRugiB. PenyataPendapatanKomprehensif

C. PenyataAliranTunai

D. Nota-notaBerkenaanPenyata Kewangan

VIII. Maklumat Korporat

2

3

6

12

13

14

17

18

17

19-29

33

MUKASURATNO. TAJUK

2 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 20143 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014

Pecahan PeganganUnit

e. PeganganUnit

Pada 30 Jun 2014, seramai 328,077 individutelahmenyertaiASD. Pecahan pegangan unitadalahsepertiberikut:

5,000kebawah 281,499 85.8 275,403,292 5.85,001–10,000 17,296 5.3 119,353,517 2.510,001–50,000 18,051 5.5 375,004,015 7.950,001–500,000 9,502 2.9 1,495,400,948 31.4500,001keatas 1,729 0.5 2,500,342,154 52.4Jumlah 328,077 100.0 4,765,503,926 100.0

d. Polisi Pengagihan Pendapatan Tabung

ASD akan mengagihkan perolehan daripadapendapatannya, jika ada, tertakluk kepadabudi bicara pihak pengurusan dan kelulusandaripadapemegangamanah

Pemegang-pemegangAmanahSahamDidik(ASD)yangdihormati,AmanahRaya Trustees Berhad (ART) selaku PemegangAmanahdan Amanah Saham Nasional Berhad (ASNB) selaku PengurusASD,dengansukacitanyamembentangkanLaporanTahunanASDbagitahunkewanganberakhir30Jun2014.

I. MAKLUMAT TABUNG

a.

b.

c.

Kategori dan Jenis Tabung

Objektif Pelaburan Tabung

Nama Tabung Kategori Jenis TabungAmanahSahamDidik

Ekuiti

Objektif ASD adalah untuk memberi peluangpelaburan yang dapat menjana pulangan danpertumbuhan pelaburan jangka panjang yangberpatutan kepada pemegang-pemegang unitASD.

Pertumbuhan

Penanda Aras Tabung

ASD menggunakan penanda aras KadarFaedah Pasaran Wang Antara Bank 3-bulan(KLIBOR 3-bulan) bagi tujuan perbandinganprestasinya.

LAPORAN PENGURUS AMANAH SAHAM DIDIK (ASD)

Bilangan PemegangUnit

% %Bilangan PemegangUnit

2 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 20143 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014 3

(ii)PerumpukanAsetMengikutSektorBerdasarkanNilaiPasaran:

Komponen Aset DalamPortfolio

30.06.2013%

30.06.2014%

30.06.2012%

Pelaburan di Pasaran Ekuiti Pelaburandilain-laininstrumenpasaranmodal(i)Pelaburan di dalam unit amanah

tidakdisebutharga(ii)Sekuriti berpendapatan tetap dan

sekuritihutangtidakdisebutharga(iii)Lain-lainpelaburandanasetbersihJumlah

76.42 70.9070.72

0.18 -- 2.14 0.13 0.17 21.26 28.97 29.11 100.00 100.00 100.00

30.06.2014

(%)

30.06.2013 30.06.2012Sektor

PelaburandisebuthargaBaranganIndustriBaranganPenggunaHartanahPembinaanPerkhidmatan/PerdaganganPerladanganREITsSyarikatProjekInfrastrukturWaranPelaburan di pasaran ekuitiLain-lainPelaburandiPasaranModal:(i)Pelaburandidalamunit amanahtidakdisebutharga(ii)Sekuritiberpendapatantetapdansekuritihutangtidakdisebutharga(iii)Lain-lainpelaburandanasetbersih

JUMLAH

II. PRESTASI TABUNG

a. Perumpukan Aset

(i)PerumpukanasetbagiASDadalahsepertiberikut:

6.293.971.043.9745.368.241.695.86

-76.42

0.18

2.1421.26

100.00

5.78

5.230.492.2241.405.572.247.97

-70.90

-

0.1328.97

100.00

4.624.852.214.4738.458.171.076.870.01

70.72

-

0.1729.11

100.00

%


Barangan Industri PetronasChemicalsGroupBerhad 1.86 1.66PetronasGasBerhad 3.17 4.43SupermaxCorporationBerhad 0.27 0.20Jumlah 5.30 6.29Barangan Pengguna Fraser&NeaveHoldingsBerhad 0.78 0.69MSMMalaysiaHoldingsBerhad 0.95 0.87TanChongMotorHoldingsBerhad 0.04 0.03UMWHoldingsBerhad 2.14 2.38Jumlah 3.91 3.97Hartanah IJMLandBerhad 0.21 0.27IOIPropertiesGroupBerhad 0.18 0.21MahSingGroupBerhad 0.60 0.56Jumlah 0.99 1.04Pembinaan GamudaBerhad 2.53 2.46IJMCorporationBerhad 1.13 1.13WCTHoldingsBerhad 0.42 0.38Jumlah 4.08 3.97Perkhidmatan/Perdagangan AxiataGroupBerhad 7.15 7.12BumiArmadaBerhad 0.63 0.48BintuluPortHoldingsBerhad 0.90 0.98DialogGroupBerhad 0.70 0.89IconOffshoreBerhad 0.09 0.08IHHHealthcareBerhad 0.76 0.82MaxisBerhad 4.46 4.25MISCBerhad 0.98 1.03MMCCorporationBerhad 0.61 0.47NCBHoldingsBerhad 0.30 0.26PetronasDaganganBerhad 4.57 4.46SapuraKencanaPetroleumBerhad 4.19 4.81SimeDarbyBerhad 7.79 7.37StarPublications(Malaysia)Berhad 0.80 0.65TenagaNasionalBerhad 6.36 7.42TelekomMalaysiaBerhad 2.38 2.92UMWOil&GasCorporationBerhad 0.73 0.77WestportsHoldingsBerhad 0.61 0.58Jumlah 44.01 45.36Perladangan FeldaGlobalVenturesHoldingsBerhad 0.81 0.66IOICorporationBerhad 3.51 3.43KualaLumpurKepongBerhad 4.19 4.15Jumlah 8.51 8.24REITs Al-’AqarHealthcareREIT 0.43 0.43AxisRealEstateInvestmentTrustBerhad 0.58 0.80KLCCPropertyHoldingsBerhad 0.30 0.46Jumlah 1.31 1.69Syarikat Projek Infrastruktur Digi.ComBerhad 3.75 4.58LingkaranTransKotaHoldingsBerhad 0.75 0.72YTLPowerInternationalBerhad 0.73 0.56Jumlah 5.23 5.86Pelaburandipasaranekuiti 73.34 76.42Pelaburandipasaranwangdan lain-lainasetbersih 26.66 23.58Jumlah 100.00 100.00

Kos sebagai peratusan

atas Nilai Aset Bersih pada

Kos (%)

Nilai pasaran sebagai

peratusanatas Nilai

Aset Bersih pada nilai

pasaran (%)

Syarikat


2014

2014(RM Juta)

2013

2013(RM Juta)

2012

2012(RM Juta)

c. Perbandingan Maklumat Kewangan Bagi Tempoh 3 Tahun

Tahun Kewangan Berakhir30 Jun

Tahun Kewangan Berakhir 30 Jun

Nota:1) Nisbah Perbelanjaan Pengurusan (NPP) adalah nisbah di antara jumlah

bayaran pengurusan dan perbelanjaan Unit Amanah yang dikembalikandenganpuratanilaiUnitAmanahuntuktahunkewangandikiraberpandukanasas harian.Perubahan antaraNPPpada 30 Jun 2014 dan pada 30 Jun2013adalahketaradisumbangkanterutamanyadariyuranpengurusanselaridengankenaikanNilaiAsetTabung.

2)NisbahPusingGantiPortfolio(NPGP)adalahnisbahpuratabagijumlahkospembeliandanpenjualanpelaburandalamtahunkewangandenganpuratanilaiUnitAmanahuntuk tahunkewangandikiraberpandukanasasharian.PerubahanantaraNisbahPusingGantiPortfoliopada30Jun2014dan30Jun2013adalahketarakesandaripelaburandalamsekuritibaru.

d. Pulangan Tabung

Purata Pulangan Tahunan bagi ASD berbanding penanda arasadalahsepertiberikut:

JumlahPurataPulangan(%)1 6.60 6.67 6.57KLIBOR3-Bulan(%)2 3.55 3.31 3.19

1 tahun 3 tahun 5 tahun

Pada 30 Jun 2014Pulangan

Unitdalamedaran(juta) 4,810 4,520 4,245Kadarpengagihan(senseunit) 6.60 6.80 6.60Jumlahpengagihan(RMjuta) 313.66 303.73 276.92Tarikhpembayaran 1Julai 1Julai 1JulaiNisbahPerbelanjaanPengurusan(%)1 1.66 1.36 1.09NisbahPusingGantiPortfolio(kali)2 0.39 0.28 0.34

Pendapatanfaedah 55.20 56.16 51.41Pendapatandividen 132.35 125.63 231.64Keuntunganternyatabersihdaripadajualanpelaburan 255.14 217.90 65.85Jumlah pendapatan 442.69 399.69 348.90

Selepas Pengagihan Pendapatan

Sumber Pendapatan

b. Pengagihan Pendapatan

PerbandinganpengagihanpendapatanASDbagitempohtigatahunadalahsepertiberikut:

ASD telah memperolehi sumber pendapatan dari dividen kasardari syarikat-syarikat pelaburan, keuntungan ternyata dari jualanpelaburandanpendapatandarilain-laininstrumenpasaranmodal.

Sumber:Novagni


Nota:1. a)1tahunialahpengagihanpendapatanbagitahuntersebut.

b) 3tahunialahpengagihanpendapatantahuntersebutditambahdengan pengagihan pendapatan bagi 2 tahun sebelumnya dan dibahagikan

dengan3.

c) 5tahunialahpengagihanpendapatantahuntersebutditambahdenganpengagihan pendapatan bagi 4 tahun sebelumnya dan dibahagikandengan5.

2. KadarKLIBOR3-Bulanadalahberdasarkankepada faedahpenghujungbulan.

III. LAPORAN PENGURUS

a. Prestasi Tabung ASD

ASD telahberjayamencapai objektif pelaburannyadalammenjanapengagihan pendapatan dan kenaikan modal yang berpatutankepadapemegang-pemegangunit,bagitahunkewanganberakhir30Jun2014.

b. Perbandingan Prestasi Pulangan Tabung ASD Dengan Penanda Aras

PrestasipulanganbagiASDberbandingpenandaarasadalahsepertiberikut:-

c. Perubahan Ketara Terhadap Kedudukan Tabung

Pada26Februari2014,saiztabungyangdibenarkanyangdibenarkantelahditingkatkandari5.015bilionunitkepada5.742bilionunit.

d. Situasi Yang Boleh Menjejaskan Kepentingan Pemegang Unit

ASNB dan ASD tidak mengalami situasi-situasi yang bolehmenjejaskankepentinganpemegangunit.

JumlahPulangan(%) 6.60 6.80 6.60 6.50 6.35KLIBOR3-Bulan(%) 3.55 3.20 3.19 3.29 2.72

Bagi tahun kewangan berakhir2014 2013 2012

30 Jun

2011 2010

Sila ambil perhatian bahawa Pengurus tidak menjamin pulanganpelaburan.Pengagihanpendapatan,jikadibayarmungkinturunataunaik. Prestasi tabung masa lalu tidak semestinyamencerminkanprestasimasahadapan.


e. Komisyen Ringan

ASNB dan Pengurus Pelaburan tabung unit amanahnya tidakmenerimakomisyenringandaripadabrokerdan/atauwakilurusniagayangdikendalikanuntukunitamanah.

f. Polisi Pelaburan

Polisi pelaburanASD adalahmelabur di dalam portfolio pelaburanyang dipelbagaikan terutamanya ekuiti yang disenaraikan di BursaMalaysia, instrumen berpendapatan tetap, instrumen pasaranwang, tabung pelaburan kolektif dan lain-lain instrumen pasaranmodal,sepertiyang tertaklukdidalamSuratikatanASD.ASDakanmelaburkansehingga95%daripadaNilaiAsetBersihpadakosdalamekuitidanbakinyadalam lain-lain instrumenpasaranmodal.Walaubagaimanapun, ASD boleh mengambil strategi defensif mengikutkesesuaianpasaran.

g. Strategi Pelaburan

i. Ekuiti

Bagi tahun kewangan berakhir 30 Jun 2014, strategi pelaburanASD telah dilaksanakan dengan perumpukan aset antaraekuiti dan sekuriti berpendapatan tetap yang difikirkan wajarberdasarkan keadaan ekonomi dan pasaran modal global dantempatan.Tumpuantelahdiberikankepadapelaburandalamekuitiberbandingpelaburandalambonatauinstrumenberpendapatantetap bagi menjana pulangan yang lebih tinggi, sejajar denganrisikopasaranyangdiambil.

Pelaburan ASD dalam ekuiti telah ditumpukan kepada sektor-sektor dan saham-saham syarikat yang mempunyai asas yangkukuh dan prospek perniagaan yang cerah serta disokong olehpermintaan domestik yang kukuh dan juga kurang dipengaruhioleh ketidaktentuan ekonomi global. Antara sektor-sektor yangmenjadi tumpuan ialah sektor telekomunikasi, minyak dan gassertautiliti.Sektor telekomunikasimemberikanpulangandividenyangkompetitifdanstabilmanakalasektorminyak&gasmenjaditumpuan disebabkan oleh dasar pelaburan Petroliam NasionalBerhad (Petronas) yang meningkatkan lagi aktiviti di dalamsektor itu.Selain itu,sektorutiliti jugamenjadi tumpuanselepaspengumumankadarkenaikantarifelektrikolehkerajaandanjugapenstrukturansektortenaga.

Pelaburan-pelaburan dalam ASD yang telah diberikan wajaranyangtinggiadalahSimeDarbyBerhad,AxiataBerhadDanTenagaNasionalBerhad.Saham-sahamtersebuttelahmemberimanfaatdalambentuknilaipasaranyangtinggisertapulangandividen.

ii. Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Wang Tunai

Sepanjangtahunkewangan2014,ASDtelahmembuatpelaburanyanglebihdalampasaranwangberbandingsekuritiberpendapatantetap. Ini bagimembolehkanASDmempunyai aliran tunai yang


secukupnya bagi memasuki pasaran saham pada masa yangbersesuaian.ASDturutmelaburdalamsekuritipendapatantetapuntuk mempelbagaikan pelaburan di samping mengurangkanrisiko portfolio. Pelaburan dalam sekuriti pendapatan tetapdilakukan setelah pengurus dana melakukan analisa kredit.Pelaburan dalam sekuriti pendapatan tetap mementingkanpenarafankreditsekurang-kurangnyataraf ‘BBB’yangdiberikanoleh RAMRating Services Berhad (RAMRatings) atau setarafdengannyayangdiberikanolehagensipenarafandiMalaysia.

h) Ulasan Pasaran Ekuiti

Pada tahun 2013, ekonomi global berkembang pada kadar 3.0%,iaitu lebih rendah berbanding dengan pertumbuhan pada kadar3.2% yang telah dicatatkan pada tahun 2012 dan 3.5% yangtelah diramalkan oleh Tabung Kewangan Antarabangsa (IMF).Pertumbuhanpadatahun2013dipengaruhiolehpertumbuhanyanglebihperlahanyangdirekodkanolehekonominegara-negarayangsedangpesatmembangunberikutanaliranmasukmodaldisebabkanoleh perubahan jangkaan pasaran terhadap pengurangan tahapdasar monetari akomodatif oleh Amerika Syarikat (AS). Namunbegitu,ekonomiglobalturutmemperlihatkanprospekyanglebihbaikolehnegara-negaramajusepertiASsertazonEropahdalamtahunyangsama.

Pada suku pertama 2014, ekonomi AS telah menguncup secaratidak diduga disebabkan oleh cuaca sejuk yang melampau, sertapengurangan perbelanjaan dalam sektor kesihatan (Suku pertama2014: -2.9%, suku keempat 2013: 2.6%, suku ketiga 2013: 4.1%,seluruhtahun2013:1.9%).Bermulapertengahantahun2013hinggaJun2014,kadarinflasiadalahstabilpadaparas1-2%,danpasarankerja jugatelahbertambahbaikapabilakadarpengangguran turundaripada7.5%padaJun2013kepada6.3%padaJun2014.Selainitu,sektorpengeluarandanservisjugatelahmenunjukkankemajuanapabilakedua-duaPurchasingManagerIndices(PMI)olehInstituteforSupplyManagement(ISM)bagipengeluarandanperkhidmatansecaranyakonsistennyatelahberadapadaparaslebihdaripada50.Rizab Persekutuan (Federal Reserve) telah mula mengurangkanpembelian bon pada Januari 2014 dan penguranganUSD10billionsecara beransur-ansur. Pada Jun 2014, pembelian bon telahberkurang daripadaUSD85 billion kepadaUSD35 billion.ProgramPelonggaran Kuantitatif 3 (Quantitative Easing, QE3) dijangkaakan tamat pada penghujung tahun 2014. Ini menunjukkan tahapkeyakinan kerajaan Amerika Syarikat terhadap ekonomi di masahadapan.

Ekonomi zon Eropah pula mencatatkan pertumbuhan sebanyak0.9%padasukupertama2014berbanding0.5%padasukukeempat2013 dan -0.3% pada suku ketiga 2013 (2013: 0.4%). BermuladariOktober2013hinggaJun2014, kadar inflasi telahmengalamipenurunan ke paras kurang daripada 1.0%.Aktiviti pinjaman turutkekal lemah apabila pinjaman kepada sektor swasta menurunsebanyak 2.0% berbanding pada bulanApril yang jatuh sebanyak1.8%. Selain itu, pasaran pekerja tidak menampakkan kemajuansungguhpun kadarnya telahmenurun dari 12.0% ke 11.6% dalam


tempoh tersebut. Di samping itu, kadar pengangguran jugamasihtinggi di negara-negaraEropah lain seperti Sepanyol (25.1%) danGreece (26.8%). Berikutan kadar inflasi yang lemah, Bank PusatEropah (European Central Bank atau ECB) telah menurunkankadar pinjaman daripada 0.50% kepada 0.25% pada November2013. Pada Jun 2014, ECB telah sekali lagi menurunkan kadarpinjamandaripada0.25%ke0.15%dankadardepositdaripada0%kepada -1%.Selaras dengan penurunan tersebut, ECB juga telahmengumumkan langkah peminjaman yang lebih mudah kepadabank-bank bagi menggalakkan bank-bank ini untuk memberipinjamankepadasektorswasta.Ekonomi negara Jepun pula telah berkembang pesat pada kadar5.9%padasukupertama2014berbanding0.3%padasukukeempat2013 dan 1.3% pada suku ketiga 2013. Perkembangan pesat iniadalah berikutan pembelian ‘big ticket items’ di saat-saat akhirsebelumperlaksanaankenaikancukaijualandaripada5.0ke8.0%bermula1April2014.EkonomiJepuntelahberkembangpadakadar1.6%padatahun2013.DaripadaJun2013hinggaMei2014,kadarinflasi telah meningkat daripada 0.2% ke 3.7%. berikutan polisiekonomi‘abenomics’yangdiumumkanolehPerdanaMenteriShinzoAbe,reformasistrukturtelahdilakukanbaginegaratersebutsecaraberansur-ansur. Pada Jun 2014, kerajaan telah mengumumkanlangkah-langkah untuk menurunkan kadar cukai korporat kepadaparaskurangdaripada30.0%dalamtempohbeberapatahun.Bagi negara China pula, untuk suku pertama 2014, ekonominegara itu berkembang lebih perlahan pada kadar 7.4% (sukukeempat 2013: 7.7%, suku ketiga 2013: 7.8%, seluruh tahun2013: 7.7%). Kebimbangan terhadap kemerosotan ekonomi telahmembawakepadapengumumanbeberaparangsanganpadatahun2014. Ini termasuk beberapa langkah reformasi ekonomi sepertipemansuhanpolisi seoranganak sebuah keluargadan rancanganbagi meliberasikan jual beli yuan. Sementara itu, bacaan HSBCPMImencatatkankemerosotandibawahparas50daripadaJanuarihingga Mei 2014. Namun begitu, terdapat tanda-tanda pemulihandalam sektor pengeluaran China apabila Indeks PMI HSBCmeningkatdaripada49.4kepada50.7padaJun2014.

Ekonomi Malaysia terus berkembang pada kadar 6.2% padasuku pertama 2014 berbanding 5.1% pada suku keempat 2013.Pertumbuhan ini didorong oleh pertumbuhan permintaan dalamnegeri yang kukuh serta pemulihan dalam sektor eksport yangmencatatkan peningkatan sepuluh bulan berturut-turut sebanyak18.9%bagitempohJulai2013hinggaApril2014.Bagimengukuhkanlagi kedudukan kewangan negara, kerajaan Malaysia telahmengumumkan pelarasan subsidi bermula dengan pengurangansubsidiminyaksebanyak20senpada3September2013.Untuktahun2014, sebanyak RM3.3 bilion diunjurkan akan diperolehi daripadapenjimatansusulandaripadapelarasansubsiditersebut.Kadarinflasitelah mencatatkan pertumbuhan daripada 1.9% pada September2013hingga3.5%padaFebruaridanMac2014danmulaturunke3.4% padaApril danMei 2014. Inimenunjukkan kesan pelarasansubsidiolehkerajaantermasukpengurangansubsidibahanapidankenaikantarifelektriktelahmulamenyusut.Selainitu,pelaksanaancukaibarangdanperkhidmatan(GoodsandServiceTax,GST)yang


akanbermulapada1April 2015bagimenggantikan cukai jualandan cukai perkhidmatan telah diumumkan oleh PerdanaMenteridalampembentanganBajet2014.Langkahinidapatmeningkatkankeyakinan para pelabur serta agensi penarafan antarabangsaterhadapkedudukankewangandankemantapanekonominegara.Separuh pertama 2014mencatatkan permulaan yang sederhanabagipasaran-pasaransahamseratadunia,dimanaIndeksMSCIWorld hanya mencatat kenaikan sebanyak 5.0%, lebih rendahberbanding 7.1% kenaikan dalam tempoh yang sama tahunlepas.IndeksMSCIEropahdanIndeksMSCIAsiaex-Japantelahmeningkatpadatahunini,mencatatpertumbuhanyanglebihtinggipada3.3%dan5.3%berbandingprestasiyangkurangbaiktahunlepasiaitu-0.7%dan-7.0%masing-masing.Walaubagaimanapun,padaseparuhpertama2014,indeksU.SDJIAdanindeksNikkei225hanyamampumencatatuntungsebanyak1.5%danrugisebanyak6.9%berbandingprestasiyangsangatmemberangsangkanpadatahun2013sebanyak13.8%dan31.6%masing-masing.WalaupunIndeksMSCIAsia ex-Japanmencatat kenaikan lebih tinggi padaseparuh pertama 2014, KOSPI Korea Selatan, SSE China danHangSengHongKongmencatatkerugianberbandingTaiwanyangmencatatkenaikansebanyak9.1%.

Bagi tempoh tahun kewangan berakhir 30 Jun 2014, penandaarasutamaBursaMalaysia iaituFinancialTimesBursaMalaysiaKuala Lumpur Composite Index (FBMKLCI) telah mencatatkanpeningkatansebanyak109.17mataatau6.16%untukditutuppada1,882.71matapada30Jun2014,berbanding1,773.54matayangdicatatkanpada30Jun2013.Bagitempohyangsama,FBMKLCItelahmencatatparas tertinggi iaitu1,892.33matapada24June,2014,manakalaparas terendah iaitu1,686.17mata telahdicatatpada28Ogos2013.Semuapenandaarassektordalampasaransaham Bursa Malaysia mencatatkan kenaikan sejajar denganprestasipositifFBMKLCI.Sektorteknologimencatatkankenaikantertinggi sebanyak 39.71% manakala sektor kepenggunaanmencatatkan kenaikan terendah sebanyak 0.58%, berbandingpada 28 Jun 2013.Antara saham-saham FTSE Bursa MalaysiaKLCI(FBMKLCI)yangtelahmencatatkankenaikanyangtinggibagitempohdalamtinjauanadalahTenagaNasionalBerhad(47.10%),MISCBerhad(27.95%)danDigi.ComBerhad(22.90%).

i) Ulasan Pasaran Wang dan Kadar Faedah

Kadar Dasar Semalaman (Overnight Policy Rate, OPR) BankNegara Malaysia (BNM) dikekalkan pada tahap 3.00% semasamesyuarat Jawatankuasa Dasar Monetari (Monetary PolicyCommittee,MPC)pada8Mei,2014. PadaparassemasaOPR,keadaanmonetari terusmenyokongaktivitiekonomi.BNMmasihakan terus memberi tumpuan terhadap usaha memastikanpendiriandasarmonetariadalahselarasdengankestabilanhargadan menggalakkan pertumbuhan ekonomi yang mampan. Kaliterakhir BNM melakukan perubahan pada Dasar Monetari ialahpada5Mei,2011,iaitukenaikansebanyak0.25%kepada3.00%.Peralihandasarolehbeberapaekonomiutamasertaperkembangangeopolitikmenyebabkankeadaanpasarankewanganantarabangsa


terustidakmenentu.Implikasiperubahaniniturutmemberikesankepada pasaran bon Malaysia, iaitu Sekuriti Kerajaan Malaysia& sekuriti hutang swasta. Pergerakan Ringgit dan mata wangserantau lain dengan jangkaan pengumuman pengecilan skalaprogram pelonggaran kuantitatif (quantitative easing, QE) olehFederal Reserve AS telah mengakibatkan aliran keluar dana.Sepanjangtempohtahunkewanganberakhir30Jun2014,Ringgittelah menyusut nilai sebanyak 13.33% daripada paras terkukuhiaituRM2.957/US$pada7Mei2013kepadaRM3.3511/US$pada4 Februari 2014, paras paling lemah sejak pertengahan tahun2010disebabkanolehalirankeluardanatersebut. Hasildaripadaitu, kadar bagi sekuriti KerajaanMalaysia 10Tahunadalah tidakmenentudenganpeningkatansebanyak16mataasaspadatempohOgos2013(4.06%)sehinggaJan2014(4.22%)sebelumdiniagakanpada4.04%pada30Jun2014.Keadaanyangsamajugaberlakuterhadappasaransekuritihutangswasta,dimanakeadaanpasaranluaryangberubah-ubahhasildaripadapeganganasingyangrendahdansokonganinstitusi-institusidomestik.

j) Prospek Ekonomi dan Pasaran Saham

Pada keseluruhannya, prospek ekonomi global dijangka beradadalam keadaan lebih baik pada tahun 2014 berbanding tahunsebelumnya.BerdasarkanlaporanTabungKewanganAntarabangsa(InternationalMonetaryFund, IMF)April 2014, IMFmengunjurkanpertumbuhanekonomiduniapadakadaryanglebihtinggibagitahun2014,iaitu3.6%sebelummeningkatke3.9%pada2015,didorongoleh pemulihan ekonomi negara maju yang semakin meningkatseperti diA.S daripada 1.9% (2013) kepada 2.8% (2014), UnitedKingdomdaripada1.8%(2013)kepada2.9%(2014)danKesatuanEropahdaripada-0.5%(2013)kepada1.2%(2014).Pertumbuhanekonomi negara-negara membangun untuk 2014 juga dijangkalebih baik pada kadar 4.9% berbanding 4.7% untuk tahun 2013.Pertumbuhan ekonomi negara-negara membangun pula dijangkaakanberkembangdari4.7%pada tahun2013kepada5.0%padatahun2014disokongolehpermintaanyangtinggidarinegaramaju.

Risiko kepada pertumbuhan global masih wujud dalam bentukdeflasidankadarpertumbuhanrendahyangberlarutandiKesatuanEropah dan Jepun. Penarikan balik dasar pelonggaran kuantitatifyangdijangkaakanberakhirpadatahun2014sertakenaikankadarfaedahdiAmerikaSyarikatmulaitahun2015akanmengakibatkanpengalirankeluarmodal yangberterusandaripadanegara-negaramembangun yang boleh menggugat kestabilan pasaran modalserantaudanglobalsecarakeseluruhannya.

EkonominegaraChinadijangkakanakanberkembangdenganlebihperlahanpadakadar7.5%padatahun2014berbanding7.7%padatahun2013(Sumber:IMF),IniberikutankerajaanChinamengekangpertumbuhan hutang dan melaksanakan pembaharuan untukmengstruktur ekonomi dengan lebih seimbang serta tidak terlalubergantungkepadaaktivitieksport.

Bagi ekonomi Malaysia pula, pertumbuhan akan terus didorongoleh permintaan dalam negeri yang kukuh di mana aktivitipelaburandomestik danpenggunaan swasta yangmenggalakkan


dijangkaakanmenyokongpertumbuhanpada tahun2014denganpelaksanaanprojek-projekdibawahETPterutamanyasektor-sektorpembinaan, serta projek minyak dan gas. Eksport dijangka akanterusmeningkathasildaripadapemulihanekonominegaramajudanpersekitaranluaranyangbertambahbaik.

Bagi tempoh Januari sehingga Mei 2014, Indeks PengeluaranPerindustrian (Industrial Production Index, IPI) telah berkembangsebanyak5.1%berbanding tahun sebelumnya.Selain itu, eksportbagibulanMei2014telahmeningkatsebanyak16.3%berbandingtahun2013.Melangkahkehadapan,ekonomiMalaysiadiunjurkanberkembang pada kadar 4.5% sehingga 5.5% bagi tahun 2014(Sumber:BNM),

Bagi tahun 2014, pasaran saham tempatan dijangka akandipengaruhi oleh ketidakpastian yang berterusanmengenai dasarmonetaridinegaramajusertaperkembangangeopolitikterutamanyadiAsiaBarat.Namunbegitu,ekonominegarayangstabildankukuhakan menarik minat dan mengekalkan keyakinan pelabur dalampasaran saham tempatan yang disokong oleh kecairan domestikyang tinggi daripada pelabur institusi seperti syarikat pelaburanberkaitan kerajaan (Government Linked Investment Companies,GLIC).Menurutkonsensusfirma-firmabroker,FBMKLCIdijangkaakan mencatatkan sedikit peningkatan untuk ditutup pada 1,935matabagitahun2014.

PeningkatandalamOPRdijangkaberlakupadasukuketiga tahun2014sejajardenganprestasiekonomidalamnegarayangmengalamipertumbuhan secara keseluruhandanpemulihan ekonomi negaramajusecaraberansur-ansur.Prospekpertumbuhanyangkukuhdaninflasi yang kekal melebihi kadar purata jangka panjang dijangkamendorongBNMmengambilkeputusanuntukmenyelaraskantahapakomodasimonetari.

Bagi pasaran bon pula, kadar hasil Sekuriti Kerajaan MalaysiadijangkaakanmeningkatselarasdengankenaikanOPRdanalirankeluar oleh pelabur asing secara berperingkat ekoran daripadakeputusan Rizab Persekutuan AS untuk mengurangkan kadarpembelianbonmulaiJanuari2014.

Namun begitu, momentum ini mungkin dikurangkan denganlangkah-langkah liberalisasi pasaran bon yang diumumkan olehPerdana Menteri yang akan memberikan lebih banyak fleksibilitikepadasyarikatuntukmenerbitkanbonbagi tempohterbitanyanglebihsingkatdankosyanglebihrendahyangakanmemberipetandabaikbagipasaranbondimasahadapan.

Bagipasaranwangpula,Ringgitdijangkamengukuhselarasdenganpendirian dasar akomodatif. BNM juga akan terus memastikankeadaan pasaran ringgit kekal teratur di tengah-tengah keadaanperkembanganekonomiglobaldanakanterusmemantauperalihandalamkecairanglobalyangmerupakanpengaruhutamabagimatawangtempatan.


k) Strategi Pelaburan Masa Hadapan

i. Ekuiti Bagitempoh12bulanberikutnya,strategipelaburanASD

akanmemberifokuskepadasaham-sahamdidalamsektor-sektor yangdijangkadapatmemberikanpulangan yanglebih tinggi, di sampingmengekalkan perumpukan asetyangaktif.PelaburanASDdalamekuitiakanditumpukankepada saham-saham syarikat yang mempunyai asasfundamentalyangkukuhberdasarkanprospekekonomi,prestasi syarikat dan juga tema pelaburan semasa.Sektor-sektortersebuttermasuklahsektorminyak&gasyang mempunyai prospek perniagaan yang cerah dankukuhdanjugasektorutilitiyangdijangkaakanmendapatkesanpositif selepaspengumumankadarkenaikan tarifelektrikolehkerajaandanjugapenstrukturansektorutiliti.Untukmengekalkankeseimbanganantarapertumbuhandanpulangandividenyangtinggi,pengurusanASDakanturut memberi fokus kepada sektor-sektor dan saham-saham yang mempunyai prospek dividen yang tinggi,yang diniagakan di bawah harga wajar seperti sektortelekomunikasi dan sektor Dana Pelaburan Hartanah(REIT).Di samping itu, pengurusanASDakan sentiasamengambil peluang untuk menjual saham-saham yangsudah mencapai nilai penuh pada tahap pasaran yangmenguntungkan.

ii. Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Wang Tunai Untukmempelbagaikanasetdidalamportfolio,ASDakan

turutmelaburdidalamsekuritiberpendapatantetapdanpasaranwang.Pelaburandalamsekuritiberpendapatantetap dan pasaran wang dibuat dengan pemilihaninstrumen - instrumen yang bermutu seperti sekuritihutangswastajangkamasasederhanadansekuritiIslamberpendapatantetap,denganmengambilkirafaktor-faktorseperti perolehan, kecairan, tempoh matang dan jugakupon yang berpatutan dengan risiko yang ditanggungolehASD.

Pengurus ASD sentiasa mengkaji semula strategipelaburansecaraberkaladanmengikutkeperluansemasamengekalkan keupayaan ASD untuk mengagihkankadar pengagihan pendapatan yang kompetitif kepadapemegang-pemegang unit dan mengekalkan modaljangkapanjangdenganmengambilkirakeadaanekonomidanjugapersekitaranpelaburanyangsentiasaberubah.


AMANAH SAHAM DIDIK

PENYATA PENGURUS

KepadaPemegang-pemegangUnitAMANAH SAHAM DIDIK

Kami, sebagai duaPengarah kepadaAMANAHSAHAMNASIONAL BERHAD, iaitu Pengurus kepada AMANAHSAHAMDIDIK (“UnitAmanah”), dengan inimenyatakanbahawa pada pendapat Pengurus, penyata kewanganbagiUnitAmanahpadatahunkewanganberakhir30Jun2014,bersertadengannota-notayangdikepilkanpadanyatelahdisediakandenganwajarmenurutPiawaianLaporanKewangan Malaysia yang telah diubahsuai mengikutpreskripsikhususyangtelahditerbitkanolehSuruhanjayaSekuriti Malaysia seperti yang dinyatakan pada nota 2laporan penyata kewangan dan Garis Panduan TabungUnitAmanahSuruhanjayaSekuritiberkenaandiMalaysia,setelahmengambilkirapengecualianyangtelahdiberikankepada AMANAH SAHAM DIDIK bagi memberikangambaranyangbenardansaksamamengenaikedudukankewanganUnitAmanahpada30Jun2014,dankeputusanserta aliran tunai bagi tahun kewangan berakhir padatarikhtersebut.

DitandatanganibagipihakAMANAHSAHAMNASIONALBERHAD selaku Pengurus kepada AMANAH SAHAMMALAYSIA,menurutresolusiparaPengarahbertarikh24Julai2014.

KualaLumpur,Malaysia

Tun Ahmad Sarjibin Abdul HamidPengerusi

Tan Sri Dato’ Sri Hamad Kama Piah bin Che OthmanPengarah


AMANAH SAHAM DIDIK PENYATAAN PEMEGANG AMANAH BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014 KepadaPemegang-PemegangUnitAMANAH SAHAM DIDIK

Kami, AmanahRaya Trustees Berhad telah bertindakselaku Pemegang Amanah kepada AMANAH SAHAMDIDIK bagi tahun kewangan berakhir 30 Jun 2014.Pada pendapat kami, AMANAH SAHAM NASIONALBERHAD, selaku Pengurus, telah mengurus AMANAHSAHAMDIDIKselarasdenganhad-hadkuasapelaburanyangdiberikankepadaPengurusdanPemegangAmanahmengikut Suratikatan, lain-lain peruntukan Suratikatan,GarispanduanTabungUnitAmanah yang diterimapakai,AktaPasaranModaldanPerkhidmatan2007danundang-undang lain yang berkuatkuasa dengan mengambilkira segala pengecualian yang telah diberikan kepadaAMANAHSAHAMDIDIKbagitahunkewanganberakhir30Jun2014.

Kamijugaberpendapatbahawa:(a) prosedurdanprosesyangdigunakanolehPengurus

untuk menilai dan/atau menentukan harga unitAMANAH SAHAM DIDIK adalah mencukupi danpenilaian/penentuan harga adalah dibuat selarasdengan Suratikatan dan mana-mana kehendakkawalseliaan,

(b) penjadian unit dilaksanakan adalah selaras denganSuratikatan, Garispanduan dan lain-lain peruntukanundang-undangberkaitan;dan

(c) pengagihan kepada pemegang-pemegang unit

AMANAH SAHAM DIDIK sepertimana yangdiisytiharkan oleh Pengurus adalah selaras denganobjektifpelaburanAMANAHSAHAMDIDIK.

YangBenar,

AMANAHRAYA TRUSTEES BERHAD HABSAH BINTI BAKAR KetuaPegawaiEksekutifKualaLumpur,Malaysia18Ogos2014


LAPORAN JURUAUDIT BEBAS KEPADA PEMEGANG-PEMEGANG UNITAMANAH SAHAM DIDIK

Laporan penyata kewangan

Kami telah mengaudit penyata kewangan Amanah Saham Didik(“UnitAmanah”),yangmengandungiPenyataKedudukanKewanganpada 30 Jun 2014, Penyata Untung atau Rugi, PendapatanKomprehensif,PenyataPerubahandalamEkuitidanPenyataAliranTunaibagitahunberakhirpadatarikhtersebut,danrumusandasar-dasarperakaunandanlain-lainnotaketeranganyangdibentangkanpadamukasurat18hingga29.

Tanggungjawab Pengurus dan Pemegang Amanah terhadaplaporankewangan

Pengurus adalah bertanggungjawab ke atas penyediaan penyatakewangan berdasarkan Piawaian Laporan Kewangan Malaysia(Malaysian Financial Reporting Standards -MFRSs) diMalaysia.disesuaikan mengikut preskripsi khusus yang dikeluarkan olehSuruhanjayaSekuriti diMalaysia. pada nota 2 laporan penyatakewangan(“theSCPrescriptions”)danGarisPanduanTabungUnitAmanah.Tanggungjawab ini termasuk:penyediaan,perlaksanaandan mengekalkan kawalan dalaman berkaitan penyediaan danpersembahan yang saksama penyata kewangan, yang bebasdari kesilapan yangmaterial, samada disebabkan kesilapan ataupecah amanah; memilih dan melaksanakan polisi perakaunanyang bersesuaian; dan membuat anggaran perakaunan yangbersesuaian berdasarkan situasi semasa. Pemegang AmanahadalahbertanggungjawabuntukmemastikanPengurusmenyimpanrekod perakaunan dan lain-lain rekod yang diperlukan untukpersembahanpenyatakewanganyangsaksama.

TanggungjawabJuruaudit

Tanggungjawabkamiialahuntukmenyatakanpendapatmengenaipenyata kewangan tersebut, berdasarkan audit kami. Kami telahmenjalankan audit menurut Piawaian Pengauditan berkenaanyangdiluluskandiMalaysia.Piawaiantersebutmemerlukankamimerancang dan melaksanakan audit untuk mendapat kepastianyang munasabah sama ada penyata kewangan ini bebas darikesilapanyangmaterial.

Audit merangkumi pelaksanaan prosedur-prosedur bagimemperoleh bukti yang menyokong jumlah dan pendedahan didalampenyatakewangan. Prosedur-proseduryangdipilihadalahberdasarkankepadapertimbangankami,termasukpenilaiankeatasrisikokesilapanyangmaterialpadapenyatakewangan;samaadadisebabkan oleh pecah amanah atau kesilapan.Dalammembuatpenilaian risiko terbabit, kami mengambil kira kawalan dalamanyangrelevankepadapenyediaandanpersembahanyangsaksama


UnitAmanah,tetapibukanbertujuanuntukmenyatakanpendapatterhadap keberkesanan kawalan dalaman Unit Amanah. Auditjugatermasukmenilaiprinsip-prinsipperakaunanyangdigunakandan anggaran-anggaran penting yang dibuat oleh Pengurus UnitAmanah,disampingmenilaigambarankeseluruhanyangdiberikanolehpenyatakewangan.Kami percaya bahawa audit kami telah memberikan asas yangmunasabahuntukmenyatakanpendapatkami.

Pendapat

Pada pendapat kami, penyata kewangan tersebut telah disediakandengan wajar menurut Piawaian Laporan Kewangan Malaysia,preskripsikhususSuruhanjayaSekuritidanGarisPanduanTabungUnitAmanahSuruhanjayaSekuritidiMalaysia,kecualiuntukpengecualianyang telah diberikan oleh Suruhanjaya Sekuriti, bagi memberikangambaranyangbenardansaksamamengenaikedudukankewanganUnitAmanahpada30Jun2014danprestasikewangannya,penyataperubahan dalam ekuiti serta aliran tunai bagi tahun berakhir padatarikhtersebut.

Lain-lainperkara

1. Laporan inidisediakanhanyakepadapemegang-pemegangunitUnitAmanah,sebagaisebuahbadan,dantanpatujuanlain.Kamitidakmempunyaitanggungjawabkepadapihak-pihaklainterhadapkandunganlaporanini.

HanafiahRaslan&MohamadAF:0002AkauntanBertauliah

KualaLumpur,Malaysia

AhmadZahirudinbinAbdulRahimNo.2607/12/14(J)AkauntanBertauliah

LAPORAN JURUAUDIT BEBAS KEPADA PEMEGANG-PEMEGANG UNITAMANAH SAHAM DIDIK (SAMB.)


PENDAPATAN Pendapatanfaedah 55,196,892 56,163,986Pendapatandividen 132,348,217 125,629,024Keuntunganternyatadaripadajualanpelaburan 255,141,964 217,896,521 442,687,073 399,689,531 PERBELANJAAN Yuranpengurusan 6 78,202,900 58,240,000Yuranpemegangamanah 7 300,000 300,000Ganjaranjuruaudit 22,000 22,000Yuranejencukai 1,200 2,800Perbelanjaanpentadbiran 7,981,980 7,198,678 86,508,080 65,763,478 PENDAPATAN BERSIH SEBELUM CUKAI 356,178,993 333,926,053CUKAI 8 - -PENDAPATAN BERSIH SELEPAS CUKAI 356,178,993 333,926,053 Pengagihanpelaburan 9 313,655,797 303,731,811Pengagihankasardanbersihseunit 6.60sen 6.80senTarikhpengagihan 1Julai2014 1Julai2013

Pendapatanbersihselepascukai Ternyata 356,178,993 333,926,053TidakTernyata - - 356,178,993 333,926,053

30.06.2014 RM

30.06.2013 RM Nota

AMANAH SAHAM DIDIK PENYATA UNTUNG ATAU RUGI BAGI TAHUN BERAKHIR 30 JUN 2014

Polisiperakaunandannota-notalampiranmerupakansebahagiandaripadapenyataini.


30.06.2014 RM

30.06.2013 RM Nota

AMANAH SAHAM DIDIK

PENYATA PENDAPATAN KOMPREHENSIFBAGI TAHUN BERAKHIR 30 JUN 2014

Polisiperakaunandannota-notalampiranmerupakansebahagiandaripadapenyataini.

PENDAPATAN BERSIH SELEPAS CUKAI 356,178,993 333,926,053 Lain-lainpendapatankomprehensif - - JUMLAH PENDAPATAN KOMPREHENSIF UNTUK TAHUN KEWANGAN 356,178,993 333,926,053 Jumlahpendapatankomprehensif terdiridaripadaberikut: Ternyata 356,178,993 333,926,053Tidakternyata - - 356,178,993 333,926,053


30.06.2014 RM

30.06.2013 RM

AMANAH SAHAM DIDIK PENYATA ALIRAN TUNAI BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2014

Polisi perakaunan dan nota-nota lampiran merupakansebahagiandaripadapenyataini.

ALIRAN TUNAI DARIPADA AKTIVITI OPERASI DAN PELABURAN Perolehandaripadapenjualanpelaburan 2,052,389,995 1,482,517,839Pembelianpelaburan (2,475,408,555) (1,611,714,722)Pendapatanfaedahditerima 54,945,242 56,458,268Pendapatandividenditerima 126,983,241 127,453,155Pembayaranyuranpengurusan (78,202,900) (58,240,000)Pembayaranyuranpemegangamanah (300,000) (300,000)Pembayaranlain-lainperbelanjaan (8,006,181) (6,918,479)Cukaidikembalikan 2,485,550 6,332,894Tunaibersihdigunakandalamaktiviti operasidanpelaburan (325,113,608) (4,411,045) ALIRAN TUNAI DARIPADA AKTIVITI PEMBIAYAAN

Tunaiditerimadaripadapenjadianunit 290,000,000 275,000,000Pengagihandibayar (303,731,811) (276,915,312)Tunaibersihdigunakandalam aktivitipembiayaan (13,731,811) (1,915,312) PENGURANGAN BERSIH DALAM TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI (338,845,419) (6,326,357)TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI PADA AWAL TAHUN 1,612,010,997 1,618,337,354TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI PADA AKHIR TAHUN 1,273,165,578 1,612,010,997 TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI TERDIRI DARIPADA:

Tunaidibank 322,000 825,949Depositdenganinstitusikewangan 1,545,860,955 1,828,026,564Depositdengantempohmatanglebihdaripada3bulan (273,017,377) (216,841,516) 1,273,165,578 1,612,010,997


AMANAH SAHAM DIDIK NOTA-NOTA BERKENAAN PENYATA KEWANGAN - 30 JUN 2014

1. UNIT AMANAH, PENGURUS DAN KEGIATAN-KEGIATAN UTAMA

AMANAHSAHAMMALAYSIA (berikutnyadirujuksebagai “UnitAmanah”)ditubuhkanselarasdenganperlaksanaanSuratikatanbertarikh 14 April 2001, di antara Pengurus, Amanah SahamNasionalBerhad (“ASNB”),PemegangAmanah,AmanahRayaBerhadsertaPemegangUnitBerdaftarUnitAmanah.

Kegiatan utama Unit Amanah ialah melabur dalam “PelaburanDibenarkan” seperti yang didefinasikan di bawah Klausa 1Suratikatan. “Pelaburan Dibenarkan” termasuk pelaburan jangkapendekdanekuiti,sahamataudebentursyarikatyangdisenaraikandi mana-mana bursa saham atau mana-mana syarikat yangdisyorkanolehPengurusdandipersetujuiolehPemegangAmanah.UnitAmanah ini mula beroperasi pada 14April 2001, dan akanmeneruskan operasinya sehingga ditamatkan oleh PemegangAmanah seperti yang diperuntukkan di bawah Klausa 24 (1)Suratikatan.

ASNBadalahsebuahsyarikatyangdiperbadankandiMalaysiadan dimiliki sepenuhnya oleh Permodalan Nasional Berhad(“PNB”).KegiatanutamaASNBialahmengurusunitamanah.

PNB ialah sebuah syarikat yang diperbadankan di Malaysia.KegiatanutamaSyarikat ialahmembelidanmemegangsahamuntuk meningkatkan hak milik pegangan modal saham olehmasyarakat Bumiputera di dalam sektor korporat di Malaysia.PNB telah dilantik sebagai Pengurus Pelaburan bagi UnitAmanah di bawah Perjanjian Pengurusan Pelaburan bertarikh14Mei2001.

PenyatakewanganinitelahdiluluskanolehLembagaPengarahASNB untuk diterbit menurut resolusi para Pengarah pada 24Julai2014.

2. ASAS PENYEDIAAN

Penyata kewangan ini telah disediakanmengikut rangka kerjaPerangkaan Piawaian Laporan Kewangan Malaysia (“MFRS”)yang diubahsuai mengikut preskripsi khusus yang diterbitkanolehSuruhanjayaSekuritidanGarispanduanTabungAmanahSuruhanjaya Sekuriti di Malaysia, kecuali bagi pengecualiantertentusebagaimanayangdiluluskanolehSuruhanjayaSekuriti.

Suruhanjaya Sekuriti telah mengeluarkan preskripsi khusus dimana Permodalan Nasional Berhad (“PNB”) dan unit amanahberhargatetapyangdiuruskanolehPNBdikecualikandaripadatetapi dibenarkan untukmengguna pakaiMFRS 139 FinancialInstruments dan MFRS 7 Financial Instruments Disclosures.Berdasarkan preskripsi diberikan, UnitAmanah telahmemilihuntuktidakmenggunapakaiMFRS139dalamperakaunanbagiinstrumenkewangandanMFRS7bagitujuanpendedahanyang


berkaitan dengan instrumen kewangan. Dasar Unit Amanahbagiperakaunanbagi instrumenkewangandinyatakandalamNota3(a).

Syarikatdengantempohkewanganbermulapadaatauselepas1Januari2013adalahtertaklukkepadaMFRSsyangbarudantelah disemak semula tanpamemberi kesan kepada penyatakewanganAmanah,kecualisepertiyangdinyatakandibawah:

MFRS 13 Fair Value Measurement MFRS13menetapkansatugarispanduandibawahMFRSuntuk

semuapengukuran nilai saksama.MFRS13 tidakmengubahbagaimana entiti dikehendaki untuk menggunakan nilaisaksama, tetapi menyediakan garis panduan bagi mengukurnilai saksama di bawah MFRS. MFRS 13 mendefinisikannilai saksama sebagai ‘exit price’. Menngunapakai MFRS 13tidak memberi sebarang kesan ke atas penyata kududukankewangan, prestasi dan penyata aliran tunai selain daripadapendedahan tambahan ke atas nilai saksama dalam penyatakewangan.

Piawaian yang diterbitkan tetapi belum dikuatkuasa Berikut merupakan Piawaian, Pindaan dan Tafsiran

Jawatankuasa Isu-isu (“IC”) yang telah diterbitkan olehMalasianAccountingStandardsBoard (“MASB”) tetapimasihbelum dikuatkuasakan dan belum digunapakai oleh UnitAmanah.

Berkuatkuasa bagi tempoh kewangan bermula pada atau selepas 1 Januari 2014

PindaanbagiMFRS132FinancialInstruments:Presentation-

OffsettingFinancialAssetsandFinancialLiabilities PindaanbagiMFRS10,MFRS12danMFRS127 Investment

Entities*

* MFRS,PindaandanTafsiranJawatankuasaIsu-isuinitidakberkaitandenganUnitAmanah.

Unit Amanah merancang untuk menggunapakai pindaan di

atas apabila ianyamenjadi efektif. Pindaan ini dijangka tidakmemeberi kesanyangketarakepadapenyatakewanganUnitAmanahapabiladigunakanbuatpertamakali.

3. RUMUSAN DASAR-DASAR PERAKAUNAN PENTING

(a) Instrumen Kewangan

Aset dan liabiliti kewangan di dalam penyata kedudukankewangan, merangkumi sekuriti berpendapatan tetap dansekuritihutangtidakdisebutharga,sekuritimodalbercantum,skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan, saham disebutharga, instrumen pasaran kewangan, simpanan denganinstitusi kewangan, penghutang dan pemiutang. Dasar-dasarperakaunanataspengiktirafandanukuranbagiperkara-perkaratersebutdinyatakandalamdasarperakaunanmasing-masing.

2. ASAS PENYEDIAAN (SAMB.)


3. RUMUSAN DASAR-DASAR PERAKAUNAN PENTING (samb.)(a) Instrumen Kewangan (samb.)

Instrumenkewangandiklasifikasikansebagaiasetatauliabilitiberdasarkan butiran perjanjian kontrak. Faedah, manfaat,dividen, keuntungan dan kerugian berkaitan instrumenkewangan yang diklasifikasikan sebagai aset, dilaporkansebagaipendapatan.

(b) Pelaburan

(i) Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Sekuriti Hutang Tidak Disebut Harga dan Sekuriti Modal Bercantum

Pelaburan dalam sekuriti berpendapatan tetap dan sekuritihutang tidak disebut harga dan sekuriti modal bercantumadalahsekuriti yangdibeli dandipeganguntukpendapatanatau peningkatan nilai dan kebiasaannya dipegang hinggatarikh matang. Pelaburan ini dinyatakan pada kos dandimana berkenaan, diselaraskan untuk pelunasan premiumatauakreasidiskaun,yangdikiradaripadatarikhpembelianhinggatarikhmatang.SebarangperuntukanrosotnilaiyangkekalakandiiktirafdidalamPenyataUntungatauRugi.

(ii) Saham Disebut Harga, Saham Tidak Disebut Harga, Saham Pinjaman/Waran, Pelaburan Amanah Hartanah (“REITs”) dan Skim Pelaburan Kolektif Tidak Disebut Harga.

Pelaburan dalam saham disebut harga, pelaburan tidakdisebut harga, saham pinjaman/waran, REITs dan skimpelaburan kolektif tidak disenaraikan dinyatakan pada kostolak peruntukan rosot nilai yang kekal. Kos ditentukanberdasarkan asas purata wajaran. Sebarang peruntukanrosot nilai yang kekal akan diktirafkan di dalam PenyataUntungatauRugi.

(iii) Instrumen Pasaran Kewangan

Pelaburan dalam kertas komersial dinyatakan menurutharga kos diselaraskan untuk pelunasan premium atauakreasi diskaun ke atas nilai par pada waktu perolehan,tolaksebarangkerugianrosotnilaiyangkekal.Premiumataudiskaundilunaskanataudiakreasikeatasbaki jangkamasasekuritidaritarikhperolehan.SebarangperuntukanrosotnilaiyangkekalakandiiktirafdidalamPenyataUntungatauRugi.

(iv) Deposit dengan Institusi Kewangan

Depositdengan institusikewanganadalahdinyatakanpadakos.

(c) Jumlah Terhutang daripada/(kepada) Broker Saham

Jumlahterhutangdaripada/(kepada)brokersahamdibawapadanilaikontrak.


3. RUMUSAN DASAR-DASAR PERAKAUNAN PENTING (samb.)

(d) Pendapatan Belum Terima

Pendapatan belum terima dinyatakan pada nilai saksama yangbolehdiperolehi.

(e) Pelbagai Pemiutang

Pelbagaipemiutangdinyatakanpadanilaikosiaitunilaisaksamayang akan dibayar di masa hadapan untuk pembelian danperkhidmatanyangditerima.

(f) Pengiktirafan Pendapatan

Pendapatandividenkasardaripadapelaburandisebuthargadansekim pelaburan kolektif tidak tersenarai diambil kira mengikutasas pengisytiharan, apabila hak untukmenerima dividen telahdipastikan.

Keuntungan ternyata daripada jualan pelaburan diambil kiraberdasarkanperbezaandiantarapendapatanbersihdengannilaidibawaolehpelaburantersebut.

Keuntungan/pendapatandaripadainstrumenpasarankewangan,simpanandenganinstitusikewangandiambilkiramengikutasasakruanmenggunakankaedahkadarfaedahkeuntunganefektif.

Keuntungan daripada penjualan pelaburan ialah perbezaandiantaranilaibersihdannilaibawaanpelaburan.

(g) Tunai dan Persamaan Tunai

Bagi tujuanPenyataAliranTunai, tunai dan persamaan tunaiterdiridaripada tunaidibank,simpanandalampanggilandansimpananjangkapendekberkecairantinggidimanaperubahandalamnilaimempunyairisikoyangtidakketara.

4. ANGGARAN DAN PENILAIAN PERAKAUNAN PENTING

(a) Penilaian Kritikal Dibuat dalam Mengaplikasi Polisi

Perakaunan

Penilaian dibuat oleh pengurus Pelaburan dalam prosesmengaplikasi polisi perakaunan Unit Amanah berkaitanpelaburanadalahsepertiberikut:

(i) Pengurus pelaburan mengenalpasti samada pelaburan-pelaburannya adalah dirosot nilai mengikut beberapaindikasi-indikasirosotnilaiseperti,antaralain,kekuranganyangberpanjangandiantarahargapasarandanjumlahyang dibawa, perubahan yang penting dengan kesan-kesan negatif terhadap pelaburan dan persembahankewanganpelaburanmerosot.

(ii) Bergantung kepada asas dan industri yang berkaitandenganpelaburantersebut,penilaiandibuatolehPengurusPelaburanuntukmemilihcara-carapenilaianyangsesuaiseperti, antara lain, aliran tunai yang didiskaunkan, asetnyata bersih, nilai aset ternyata bersih dan cara-carapuratanisbahhargapendapatsektor.


(b) Sumber Utama Ketidakpastian Anggaran

Setelah cara penilaian yang sesuai dipilih, PengurusPelaburan membuat beberapa andaian berkenaan masadepan bagi menggangar jumlah pelaburan yang bolehdituntut. Andaian ini dan sumber utama ketidakpastiananggaran yang lain pada tarikh penyata aset dan liabiliti,mungkinmengandungi risiko penting yang mengakibatkanperubahanyangmaterial terhadapjumlahpelaburanyangdibawaketahunkewanganseterusnya.Bergantungkepadapelaburan-pelaburan tertentu, andaian yang dibuat olehPengurusPelaburantermasuk,antaralain,andaianterhadapaliran tunai masa hadapan yang dijangka, pertumbuhanpendapatan,kadardiskaunyangdigunakanbagitujuanalirantunaiyangdidiskaunkanyangmanamelibatkanrisiko-risikoyangrelevan,dankeputusanmasahadapanyangdijangkaterhadapbeberapaperistiwalepas.

Sensitiviti terhadap perubahan dalam andaian

Pengurus Pelaburan percaya bahawa tiada kemungkinanperubahan dalam kunci andaian yang disebutkan di atasyangmana bolehmenyebabkan jumlah pelaburan yang dibawasecaramaterialnyamelebihijumlahyangbolehdituntut.

(c) Penilaian Rosot Nilai

Penilaian rosot nilai pelaburan-pelaburan yang terlibatdengan indikasi-indikasi rosot telah dilaksanakan olehPengurusPelaburanpadatahunsemasa.Tiadapengiktirafanrosotnilaidalamtahunsemasadantahunsebelumnya.

5. YURAN PENGURUSAN

Klausa26(8),Surat IkatanmemperuntukkanbahawaPengurusberhakmenerima yuran tidakmelebihi 1.5% setahun daripadaNilaiAsetBersihpadakos(“NAB”)bolehagihkepadapemegang-pemegang unit Unit Amanah, dikira dan diakru secara hariansepertiyangdipersetujuiolehPengurusdanPemegangAmanah.

Yuranpengurusandikenakanbagi tahunberakhir 30 Jun2014sebanyak1.5%(2013:1.2%)daripadaNABUnitAmanah.

6. YURAN PEMEGANG AMANAH

Klausa 26(7) Suratikatanmemperuntukkan bahawaPemegangAmanah berhakmenerima yuran pada kadar yang dipersetujuiolehPengurusdanPemegangAmanahdarimasakesemasa.

YuranPemegangAmanahyangdikenakanbagi tahunberakhir30Jun2014ditetapkanpadaRM300,000(2013:RM300,000).

7. CUKAI

Unit Amanah telah diberikan pengecualian daripada cukaipendapatanolehMenteriKewanganmengikutbidangkuasayangdiberikan kepadanya di bawah Seksyen 127(3)(b) Akta CukaiPendapatan,1967,daritahuntaksiran2007hingga2016.

4. ANGGARAN DAN PENILAIAN PERAKAUNAN PENTING (SAMB.)


Tuntutancukaimerupakancukai yangditolakdaripadapuncaataspendapatandividenyangdiperolehidiMalaysiadanbolehdituntutdaripadaLembagaHasilDalamNegeri.

Akta Cukai Pendapatan, 1967 telah dipinda bagimemperkenalkan sistem cukai korporat “single-tier” bermuladaritahuntaksiran2008.Menurutsistemcukaikorporat“single-tier”,pengagihandividenkepadapemegang-pemegangsahamadalahdikecualikandaripadacukai.

Bermuladari1Januari2014,semuasyarikatperlumembayardividenmengikutsistemcukai“single-tier”.

UnitAmanahtidakakanadatuntutancukaiyangbolehdituntutjika dividen yang diterima melalui sistem cukai “single-tier”kerana dividen tersebut adalah dikecualikan daripada cukaidanmakadenganitutiadacukaibolehditolakdaripadasumberpembayarandividen.

8. PERUNTUKAN PENGAGIHAN 30.06.2014 30.06.2013 RM RM

Peruntukanpengagihan 313,655,797 303,731,811Peruntukan tersebut merupakan pengagihan yang disyorkanpadatahunberakhir30Jun2014sebanyak6.60sen(2013:6.80sen)seunityangakandiagihkankepadapemegang-pemegangunit. Pengagihan ini dikira berdasarkan jumlah unit minimabulananyangdipegangolehpemegang-pemegangunitdalamtempoh dua belas bulan sebelum tarikh tahun kewanganberakhir.

Sumber Pengagihan Pengagihankepadapemegang-pemegangunitadalahdaripadasumber-sumberberikut:

30.06.2014 30.06.2013 RM RM Pendapatanfaedah 55,196,892 56,163,986Pendapatandividen 132,348,217 125,629,024Keuntunganternyatadaripada jualanpelaburan 212,618,768 187,702,279 400,163,877 369,495,289Tolak:Perbelanjaan (86,508,080) (65,763,478)Jumlahpengagihan 313,655,797 303,731,811 Pengagihankasardanbersihseunit 6.60sen 6.80sen 9. MODAL PEMEGANG UNIT 30.06.2014 30.06.2013 Unit Unit Unitdibenarkan 5,742,000,000 5,015,100,000

7. CUKAI (SAMB.)


Pada26Februari2014,SuruhanjayaSekurititelahmeluluskankenaikan Unit Amanah daripada 5.015 bilion unit kepada5.742bilionunit.

Sepanjang tahun berakhir 30 Jun 2014, Pengurus tidakmemegang sebarang unit di dalam UnitAmanah. Pada 30Jun 2014, PNB secara sahmemegang 44,496,074 (2013:29,985,438)unit,merangkumi0.92%(2013:0.66%)daripadajumlahunityangtelahditerbitkan.

9. MODAL PEMEGANG UNIT (SAMB.)

Syarikat Broker

MaybankInvestment BankBerhad* 1,072,706,059 26.39 1,760,577 27.63MIDFAmanah InvestmentBankBerhad* 429,556,773 10.57 726,257 11.40Aminvestment BankBerhad* 244,824,799 6.02 361,997 5.68RHBInvestment BankBerhad* 198,567,165 4.89 351,900 5.52TASecurities HoldingsBerhad 198,370,051 4.88 280,725 4.41CIMBInvestment BankBerhad* 196,176,674 4.83 496,563 7.79AffinInvestmentBankBerhad 181,255,498 4.46 316,595 4.97HongLeongInvestment BankBerhad 169,273,250 4.16 298,243 4.68KenangaInvestment BankBerhad 164,411,446 4.04 290,948 4.57BankIslamMalaysia BerhadSecurities Sdn.Berhad 139,529,218 3.43 249,881 3.92Lain-Lain 1,070,160,837 26.33 1,237,939 19.43 4,064,831,770 100.00 6,371,624 100.00

Nilai Urus Niaga Yuran Broker

10. URUS NIAGA DENGAN SYARIKAT-SYARIKAT BROKER SAHAM/ BROKER/DEALER/INSTITUSI KEWANGAN

Sepuluhsyarikatbrokersaham/broker/dealer/institusikewanganterbesarmengikutnilaiurusniagaialahsepertiberikut:

RM’000 RM’000% %

30.06.2014 30.06.2013 Unit RM Unit RM Unit RM1 setiap satu dibayar penuh: Padaawaltahun 4,520,000,0004,520,000,0004,245,000,000 4,245,000,000 Penjadianunituntuk: Pelaburansemulapengagihan 290,000,000 290,000,000 275,000,000 275,000,000 290,000,000 290,000,000 275,000,000 275,000,000 Padaakhirtahun 4,810,000,0004,810,000,0004,520,000,000 4,520,000,000


ASNBdanPNBtidakmempunyaipeganganekuitisecaralangsungdidalamsyarikat-syarikatbrokersahamtersebut.

* PNBdan/atautabungunitamanahdibawahpengurusanASNBmempunyaipeganganekuitisecaralangsungdidalamsyarikatindukterakhirbagisyarikat-syarikatbrokerberkenaan.

Segala urusan dengan syarikat-syarikat broker saham telahdilaksanakanmenurut perjalananbiasaberdasarkan syarat-syaratdidalamindustribrokersaham.

30.06.2014 30.06.2013 PusingGantiPortfolio(“PGP”) 0.39kali 0.28kali

PGPdikiraberdasarkankepadanisbahpuratadiantarajumlahkospembeliandanpenjualanpelaburanuntuktahunkewangan,denganpuratanilaiUnitAmanahuntuktahunkewangandikiraberpandukanasasharian.

PuratanilaiUnitAmanahuntuk tahunkewangan telahdikirapadakoskeranahargabeliandanjualantelahditetapkanpadaRM1.00seunit. Oleh kerana purata nilai Unit Amanah dikira berasaskankos, perbandingan PGP Unit Amanah dengan unit amanah lainyang menggunakan asas yang berlainan tidak akan memberiperbandinganyangtepat.

30.06.2013 30.06.2012 NisbahPerbelanjaanPengurusan(“NPP”) 1.66% 1.36%

NPPdikiraberdasarkannisbahdiantarajumlahbayaranpengurusandanperbelanjaanUnitAmanahyangdikembalikandenganpuratanilaiUnitAmanahuntuktahunkewangandikiraberpandukanasasharian.

Purata nilai Unit Amanah untuk tahun kewangan telah dikirapada kos kerana harga belian dan harga jualan telah ditetapkanpadaRM1.00seunit.OlehkeranapuratanilaiUnitAmanahdikiraberasaskan kos, perbandingan NPP Unit Amanah dengan unitamanah lain yangmenggunakan asas yang berlainan tidak akanmemberiperbandinganyangtepat.

Pendedahankepadarisikoekuiti/pelaburan,risikopasaran,kecairan/pembiayaandana,kadarfaedahdankredit,timbuldalamperjalananbiasaurusanUnitAmanah.UnitAmanahmempunyaigarispanduandanpolisipelaburanyangdiluluskanbersertakawalandalamanyangmenentukan strategi perniagaan keseluruhan bagimengurus risiko-risiko ini bagi memaksimumkan pulangan dan mengekalkan modalpemegangunit,selaridenganobjektifjangkapanjangUnitAmanah.

Risiko Ekuiti/Pelaburan

Risiko ekuiti adalah pendedahan kepada perubahan nilai sahamekuiti atau aliran pendapatan yang datangnya daripada pemilikanekuitididalamsebuahentitiyangdiperbadankan.

11. PUSING GANTI PORTFOLIO

12. NISBAH PERBELANJAAN PENGURUSAN

13. OBJEKTIF DAN POLISI PENGURUSAN RISIKO KEWANGAN


Risikopelaburanadalahrisikodaripadapelaburanyangtidakdapatmenyediakankadarpulanganyangsetaradengantahaprisikonya.

Pengurusan risiko ekuiti/pelaburan termasuk penelitian di dalampenapisan cadangan pelaburan menurut garis panduan danprosedurpelaburan,komunikasiyangberterusandanpengawasanprestasisyarikat-syarikatyangdilaburyangteliti.

Risiko Pasaran

Pendedahan kepada risiko pasaran terhasil dari perjalanan biasaperniagaanUnitAmanahakibatketidakpastiandalamhargapasaraninstrumenkewanganyangdilaburkan.

UnitAmanahmenguruskanrisikopasaransecaraaktifmelaluigarispanduan dan polisi pelaburan yang disediakan dan juga strategipengagihan portfolio aset dan pelbagaian. Unit Amanah tidakmengambilbahagiandalamsebarangaktiviti-aktivitispekulatif.

Risiko Kecairan/Pembiayaan Dana

Risiko kecairan atau pembiayaan dana adalah risiko apabila UnitAmanahtidakmampuuntukmemenuhikomitmenkewanganapabilaiaperludijelaskan.

UnitAmanah menguruskan aliran tunai operasi bagi memastikankesemua keperluan dananya dipenuhi sebagai sebahagiandaripadakaedahpengurusandananya,UnitAmanahmengekalkantahap tunai dan pelaburan yang boleh ditukar kepada tunai yangmencukupibagimemenuhikeperluanmodalkerjanya.

Risiko Kadar Faedah

Risiko kadar faedah adalah risiko nilai instrumen kewangan UnitAmanah yang sensitif terhadap kadar faedah yang berubah-ubahdisebabkanolehperubahandalamkadarfaedahpasaran.

UnitAmanahmenguruskanrisikokadarfaedahsecaraaktifdenganmengekalkan potfolio instrumen kewangan berdasarkan garispanduan dan polisi pelaburan, dan semakan yang kerap ke ataskadarfaedahdanjangkaanpasaran.

Risiko Kredit

Risiko kredit ialah risiko dimana kegagalan dari pihak yangberurusniaga untuk menunaikan kewajipan perdagangan yangmuncul daripada perantara-perantara seperti broker saham daninstitusi-institusikewangan.UnitAmanahmenguruskanrisikokreditnyadenganpenetapanpolisidangarispanduanbagipelaburandanhadpendedahanpihaklainbagimengurangkankonsentrasirisikotersebut.Penilaiankreditdarisemasakesemasadijalankankeataspihak-pihaktersebut.

SemuajumlahdinyatakandalamRinggitMalaysia(“RM”).

14. MATA WANG

13. OBJEKTIF DAN POLISI PENGURUSAN RISIKO KEWANGAN (SAMB.) Risiko Ekuiti/Pelaburan (samb.)


46 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 47 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013


Amanah Saham Nasional BerhadTingkat Bawah, Lot 1Circular Blok A Harbour Town, Jalan Pantai, 91100 Lahad Datu, SabahTel: 089-863680/681/672/673 Faks: 089-863675


1.JenisAkaun Dewasa Remaja/Bijak

2.MaklumatPemegangUnitNama:No.Ahli: No.K/P:No.Telefon(Pejabat):(Rumah)(Bimbit)E-mel:*NamaBank:*Noakaun

3.PermohonanPertukaranAlamatSurat-menyurat:

Poskod: Bandar/Negeri:Pekerjaan:

Pihak ASNB kini dalam proses menaiktaraf sistem ASNB dimanabutirperibadipemegangunitakandisatukanbagisemuaunitamanahyangtelahdidaftarkan.Kamimemohonkerjasamatuan/puan untuk mengemaskini maklumat-maklumat dibawahbagimelancarkaninisiatifini.

*Tuan/Puanadalahdimintamenghantarbersamasalinanbukuakaunsimpananataupenyataakaunsemasasebagaipengesa-hanakaunpemegangunit.

Denganinisayamengesahkanbahawabutir-butiryangtelahdiberi-kanadalahbenar.SayamembenarkanpihakASNBmengemaskinisemuabutirantersebutbagisemuaunitamanahsayayangtelahberdaftardenganpihakASNB.

SilahantarkankepejabatASNByangberhampiranatauke:

JABATAN PERHUBUNGAN PELANGGAN DAN EJENUG,BalaiPNB,201-A,JalanTunRazak,50400KualaLumpurTel:03-20573000Faks:03-20505220E-mel:[email protected]

TandatanganPemohon/TandatanganPenjagaBerdaftar

BORANG KEMASKINI MAKLUMAT PEMEGANG UNIT

PENGESAHAN PEMEGANG UNIT

UNTUK KEGUNAAN ASNB SAHAJA

Tarikh

DiterimaOleh:DisahkanOleh:Nama:

DiterimaOleh:DisahkanOleh:Nama:


TAHUNAN

· jumlah 328,077 100.0 4,765,503,926 100.0 d. polisi pengagihan pendapatan tabung ... nama tabung...

Documents